גיוס הון
גיוס הון הוא אחד התהליכים המרכזיים המאפשרים לחברות לצמוח, להתרחב ולממן את פעילותן. חברות יכולות לגייס הון בכמה דרכים עיקריות: הנפקת מניות לציבור, הנפקת איגרות חוב, או גיוס ממשקיעים פרטיים וקרנות הון סיכון בשלבי הצמיחה המוקדמים.
לכל שיטת גיוס
יתרונות וחסרונות. גיוס באמצעות מניות אינו מחייב החזר, אך מדלל את אחזקות הבעלים הקיימים, בעוד גיוס באמצעות חוב שומר על הבעלות אך מטיל על החברה מחויבות להחזר ולתשלומי ריבית. הבחירה תלויה במצב החברה, בשלב התפתחותה ובתנאי השוק.
עולם ההייטק
מתאפיין בגיוסים תכופים מקרנות הון סיכון, המהמרות על חברות בשלבים מוקדמים. בשוק הבוגר יותר, גיוסים גדולים מתבצעים דרך שוק ההון הציבורי. היקף הגיוסים בכל תקופה משמש אינדיקטור לרמת האמון והתיאבון
לסיכון
בקרב המשקיעים.
- ענקית מוצרי החלב דנונה תשקיע 12.5 מיליון שקל בחברת הפודטק וילקדנונה תוביל את סבב ההשקעה בחברה בסכום כולל של כ-7 מיליון שקל; מדובר בהשקעה אסטרטגית ליצירת שיתוף פעולה לפיתוח רכיבי חלב אם מתורבת אשר יוטמעו בתחליפי חלב אם; להשקעה תצטרף 'טרה' שממשיכה להשקיע בחברה פעם נוספת
- בד בת' אנד ביונד : מזהירה מפני פשיטת רגל אם הגיוס לא יצליחלאחר שהציעה מניות נוספות בשווי 300 מיליון דולר שיאפשרו לה להמשיך לחיות, מזהירה שאם המהלך לא יצליח היא תגיע לפשיטת רגל
- env0 גייסה 18 מיליון דולר והכפילה את הגיוס ל-35 מיליון דולרהחברה הישראלית מציעה פלטפורמה לניהול תשתיות ענן וסביבת העבודה שיתופי ומרחוק. עד היום החברה גייסה 41.9 מיליון דולר בסך הכל
- חברת הסייבר הישראלית Spera גייסה 10 מיליון דולרהחברה, שמוכרת פתרון לניהול והגנה על זהויות, בנתה פתרון לניהול והגנה על זהויות. Google היא אחת המשקיעות
- הסטארטאפ Reeco גייס 10 מיליון דולר לפלטפורמת AI לניהול רכש במלונות
החברה עובדת עם מלונות של הילטון, מריוט ואינטרקונטיננטל המשתמשים בפלטפורמה לפתירת אתגרי מחסור באספקה, בזבוז מזון והתמודדות עם עליות מחירים; מעסיקה 23 עובדים, 19 מהם בתל אביב ו-4 במיאמי ומגייסת עובדים נוספים לטובת צמיחה והתרחבות
- זפירוס מגייסת 145 מיליון שקל לפי שווי של 1 מיליארד שקל אחרי הכסףהחברה משלימה הנפקה ראשונה בבורסה לפי שווי של כ-1 מיליארד שקל, כ-15% ממניותיה, צופה כי היקף הכנסותיה יגדל מכ-251 מיליון שקל בשנת 2022 לכ-360 מיליון שקל בשנת 2024, ה-EBITDA הפרויקטלי שלה יגדל מכ-70 מיליון שקל בשנת 2022 לכ- 175 מיליון שקל בשנת 2024
- חשיפת ביזפורטל אורמת מאשרת את חשיפת ביזפורטל: גייסה 297 מיליון במחיר של 82.6 ד'החברה נאלצה לתת דיסקאונט של 7.7% על מחיר המניה כדי לגייס את הכסף. לחתם גולדמן זאקס יש אפשרות לרכוש עוד מניות בהיקף של 44.6 מיליון דולר. המניה נפלה מאז ההודעה על הגיוס ב-10% למחיר של 80.4 דולר למניה
- ויה רוכשת את סיטימאפר, אפליקציה לתכנון נסיעות, ב-100 מיליון דולרויה גייסה לפני חודש 110 מיליון דולר לפי שווי של 3.5 מיליארד דולר. אבל זו תקופה קשה בשווקים, לא בטוח שהשווי לא מנופח. האם מטרת הגיוס הייתה בעצם רכישת החברה? מנכ"ל החברה דניאל רמות מתרברב: "יש המון חברות שרוצות שנרכוש אותן"
- בלעדי בלעדי - הערכות בשוק: אורמת מגייסת כ-300 מיליון ד' - הדיסקאונט 7%החברה לא מסרה מה יהיה המחיר אבל בשוק מעריכים שאורמת תיתן דיקאונט מסוים - מה שמסביר את הירידות במסחר המאוחר; את ההנפקה יוביל גולדמן זאקס