לקראת הנפקה: לאומי פרטנרס משקיעה בזרוע הפסולת של ג'נריישן לפי שווי של מיליארד שקל
לאומי פרטנרס לאומי פרטנרס, זרוע ההשקעות הריאליות של בנק לאומי לאומי -1.91% , וקרן התשתיות ג'נריישן קפיטל ג'נריישן קפיטל 1.17% חתמו על הסכם להשקעה משמעותית בזרוע הפסולת החדשה של הקרן. לפי ההסכם, לאומי פרטנרס תשקיע 168 מיליון שקל ותחזיק ב-15% מהמניות בחברה שמאגדת את פעילות הסביבה והתשתיות של הקבוצה. המהלך נועד להציף ערך לנכסי הפסולת של הקרן ולבסס את מבנה הבעלות לקראת הנפקה מתוכננת בבורסה לניירות ערך בתל אביב. זרוע הפסולת פועלת כיום תחת חברת בלוג'ן, ולאחר השלמת העסקה תוקם חברה חדשה בה תחזיק בלוג'ן 70%, לצד לאומי פרטנרס וקבוצת אחים יעקובי.
מבנה העסקה מורכב מרכישת 10% ממניות החברה מידי בלוג'ן בעסקת "כסף החוצה", לפי שווי חברה של כ-1.075 מיליארד שקל, ומהקצאת 5% נוספים מהמניות כנגד הזרמת הון לתוך החברה לפי אותו שווי. מדובר בשווי התואם את הערכות הקרן בספריה, והכניסה של גוף מוסדי גדול כמו לאומי פרטנרס מעניקה רוח גבית משמעותית לתוכניות ההנפקה של הפעילות. החברה החדשה תרכז תחת קורת גג אחת את כל שרשרת הערך בתחום הפסולת - החל מאיסוף ושינוע, דרך מיון ומחזור, ועד להטמנה וייצור אנרגיה מפסולת.
בין הנכסים המרכזיים שיפעלו תחת הזרוע המאוחדת ניתן למצוא את מתקן "גרין נט" המטפל בפסולת של ירושלים, מתקן "דיה" לטיפול בפסולת אורגנית ומתקן למיון פסולת מעורבת באתר חירייה שנמצא כעת בהקמה. אליהם מצטרפים שבעה מתקני מיון ומחזור נוספים ומתקן "סמארט וויסט" באזור השפד"ן, שנחשב לאחד הפרויקטים המתקדמים מסוגו בישראל ונמצא לקראת סיום הקמה. נכסים אלו כבר מייצרים כיום תזרים מזומנים יציב של עשרות מיליוני שקלים בשנה, והצפי הוא לגידול משמעותי בהכנסות עם תחילת ההפעלה של המתקנים החדשים.
חלק מרכזי באסטרטגיית הצמיחה של החברה הוא מתקן ה-Waste to Energy בנאות חובב, פרויקט שבו זכתה ג'נריישן בשיתוף עם קבוצת שפיר שפיר הנדסה -0.06% . זהו המתקן הראשון בישראל שיפיק אנרגיה ישירות מפסולת, פתרון שנחשב לקריטי לצמצום ההטמנה בהתאם למגמות הסביבתיות בעולם. מעבר לנכסים הקיימים, לחברה יש שורה של פרויקטים נוספים בשלבי ייזום שונים שאמורים לייצר ערך עתידי. כניסתה של לאומי פרטנרס כשותפה אסטרטגית מקבעת את מעמדה של זרוע הפסולת כשחקנית מובילה בשוק התשתיות הישראלי לקראת הפיכתה לישות ציבורית עצמאית.
- לאומי פרטנרס נכנסת כשותפה ברייק נדל"ן של אספן גרופ; התוכנית: הנפקה תוך 3 שנים
- "בישראל יש ביקוש קשיח למגורים" לאומי פרטנרס רוכשת 17% מאבני דרך
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
מנכ"ל לאומי פרטנרס, ויקטור וקרט: "שוק הפסולת בישראל מציג - וצפוי להמשיך להציג - צמיחה משמעותית לאור הגידול הדמוגרפי והעלייה בהרגלי הצריכה. לכן, קיימת סביבה תומכת להשקעות בתחום והזדמנויות משמעותיות בשנים הקרובות. אנחנו מאמינים שזרוע הפסולת החדשה שתוקם יחד עם השותפים שלנו מג'נריישן תמשיך להיות השחקן המוביל בתחום ותשיא ערך אמיתי למשק הישראלי".
מנכ"ל קרן ג'נריישן, ארז בלשה: "שוק הטיפול בפסולת נמצא כיום בנקודת רתיחה הן ברמה התשתיתית והן ברמת העניין מצד המשקיעים. ג'נריישן זיהתה מגמה זו לפני מספר שנים, ופעלה בשלב מוקדם להקמת פלטפורמה ייחודית ומובילה בתחום. אנו פועלים בתקופה שבה הביקוש לפתרונות מתקדמים, יעילים וארוכי טווח בתחום נמצא בעלייה חדה, כשנכסי הפסולת של ג'נריישן מייצרים כבר היום תזרימים יציבים ומשמעותיים. הזכייה במכרז Waste to Energy בנאות חובב לצד הסינרגיות הנובעות מאיחוד הפעילויות, והפרויקטים הנוספים שנמצאים בייזום, צפויים להוביל להצפת ערך נוספת ומהותית ולבסס את הזרוע כמנוע צמיחה חשוב עבור ג'נריישן. כניסת לאומי פרטנרס כשותפה בזרוע הפסולת היא אבן דרך משמעותית עבורנו ומשקפת שלב מרכזי בתהליך אסטרטגי לבניית פלטפורמת פסולת מובילה ובהבשלתה להנפקה בבורסה".
