יום המסחר בוול סטריט נסגר במגמה מעורבת, כאשר התנודתיות בשוק המשיכה להיות גבוהה במיוחד לנוכח נזילות אפסית בשוק. ברקע למסחר, האיזון מחדש של קרנות הפנסיה בארה"ב השפיע גם הערב על התנהגות המדדים והעניק רוח גבית לשוק. מנגד, הפד' והממשל צמצמו הערב את כמות הכסף בשוק.

מדדים בוול סטריט

S&P 500 -0.03%

דאו ג'ונס -0.04%

נאסד"ק -0.09%     

• אופקו תגייס 200 מיליון דולר באג"ח להמרה - המניה צונחת ב-17%
• אופקו צופה זינוק בהכנסות - 100 מיליון דולר "תוך שנים ספורות"
• המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7

החוזה על מדד הנאסד"ק 100 איבד בשעת המסחר האחרונה מערכו כ-1%, וזאת לאחר מסחר תנודתי מאוד במהלך היום. תנודות של מעל אחוז בזמן קצר הפכו לשגרה.

מהבחינה הטכנית, מדד ה-S&P500 בדק הערב את השבירה של הנמוך של פברואר 2018. המוכרים הופיעו קרוב לנק' השבירה שהתרחשה בשבוע שעבר.

וול סטריט חוותה אמש את ההיפוך התוך יומי החד ביותר מאז 2010, כאשר המדדים המובילים מחקו ירידות של עד 3.2%, ועברו בשעה האחרונה לעליות שערים של עד 1.1%. הערכות בשוק הן כי הירידות בחודש האחרון גרמו לחוסר איזון קיצוני בקרנות הפנסיה בארה"ב (המחלקות את השקעותיהן בין אג"ח למניות), וכעת הן מחויבות לבצע התאמות עד סוף החודש (ע"י ידי מכירה של אג"חים וקנייה של מניות). בוולס פארגו העריכו מוקדם יותר השבוע כי קרנות הפנסיה מחויבות להזרים פקודות בסכום של 64 מיליארד דולר למניות עד סוף 2018 בשביל לאזן את אחזקותיה. חשוב לציין כי בדר"כ האיזון של קרנות הפנסיה הוא שולי, אך השנה מדובר באיזון מחדש הגדול ביותר אי פעם (לכתבה המלאה).

דפוס המסחר ב-2 ימים האחרונים מרמז כי אכן מדובר בפעולות של קרנות אלו: מכירה של אגרות ממשלתיות, וקנייה מאסיבית של מניות בשוק. נציין כי היום הקובע עבור קרנות הפנסיה הוא יום 31.12 (יום שני הקרוב).

הקורלציה במהלך המסחר אמש בין המדדים לתשואות האג"חים: תנועה חדה מתואמת בשעת המסחר האחרונה

בעוד קרנות הפנסיה בארה"ב העניקו גם הערב רוח גבית למדדים, תהליך צמצום כמות הכסף ע"י הפד' והממשל האמריקני צפוי לחזור ביומיים הקרובים, דבר שצפוי להעיב על השוק. מאזן הפד' המעודכן מצביע על ירידה של 11.5 מיליארד דולר בשבוע האחרון, כאשר הפעולה הבאה צפויה להיות ביום שני הקרוב עם ירידה של 18.2 מיליארד דולר בשוק האג"ח הממשלתי. יהיה מעניין לעקוב כיצד 2 כוחות מנוגדים אלו משפיעים על השוק הערב.

בגזרת הסחורות, הנפט טיפס הערב ב-1% לרמה של 45 דולרים לחבית, וצפוי להמשיך להיות תנודתי ברקע לירידה בכמות הכסף בשוק הערב. תעודת הסל העוקבת אחר חברות האנרגיה (סימול:XLE) איבדה הערב 0.8%

בגזרת הדואליות, טבע (סימול: TEVA) נסגרה בעליות של 0.3%,  פריגו (סימול:PRGO) הוסיפה 0.7%, אופקו (סימול:OPK) זינקה 24.9% ברקע לסיום פרשת הרצת המניות של מנכ"ל החברה פיליפ פורסט. על פי הודעות רשות ניירות הערך האמריקנית, פרוסט ישלם קנס של 5 מיליון דולר ובנוסף כ-523 אלף דולר עבור מה שה-SEC מגדירה כ"יצירת ערך בדרכי מרמה" (לכתבה המלאה).