אנבידיה חוזרת לעלות: ביקושי ענק צפויים לשרתי ה-AI ב-2025
מניית ענקית השבבים עולה עד 4% על רקע תחזיות צמיחה חזקות; הכנסות החברה צפויות לזנק ל-192 מיליארד דולר בשנה הבאה; צרפת מתכננת רכישת חצי מיליון שבבי AI מהחברה
מניית ענקית השבבים אנבידיה NVIDIA Corp. -0.31% נסחרת בעליות שערים של עד 4% לאחר ירידה של 1.3% שנרשמה ביום המסחר הקודם, כאשר הסימנים בשוק מצביעים על המשך הביקוש החזק לתשתיות בינה מלאכותית. על פי חברת המחקר TrendForce, המשלוחים העולמיים של שרתי בינה מלאכותית צפויים לצמוח ב-28% בשנת 2025 בהשוואה לשנה הקודמת.
אמנם מדובר בהאטה בקצב הצמיחה בהשוואה לעלייה של 46% הצפויה ב-2024, אך מערכות ה-GB200 NV של אנבידיה, המקוררות בנוזל, צפויות להיות מבוקשות מאוד כתשתית הבינה המלאכותית המתקדמת ביותר בשוק. האנליסטים צופים כי הכנסות אנבידיה יגיעו ל-192.44 מיליארד דולר בשנת 2025, עלייה משמעותית מ-123.52 מיליארד דולר ב-2024.
תחזיות TrendForce מביאות בחשבון עלייה של יותר מ-30% בהוצאות על תשתיות ענן ובינה מלאכותית מצד ענקיות הטכנולוגיה האמריקאיות - אמזון, גוגל, מיקרוסופט ומטא. זאת למרות הדגמה של החברה הסינית DeepSeek שהציגה פיתוח בינה מלאכותית בעלות נמוכה.
עם זאת, חברת המחקר מציינת כי ההשפעה של DeepSeek תדחוף ספקי שירותי ענן לפתח פתרונות ASIC (מעגלים משולבים ייעודיים) משלהם בעלות נמוכה יותר, תוך מעבר מהתמקדות באימון מודלים של בינה מלאכותית להסקה (inference).
- איך אנבידיה הצליחה לשנות את מדיניות היצוא לסין
- מניית אנבידיה יורדת בעקבות דוחות אורקל ומה זה "נייטרליות השבבים"
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
מה צפוי עוד לתמוך בעליות
הביקוש החזק לטכנולוגיה של אנבידיה מגיע בעיקר מענקיות הטכנולוגיה, כולל אמזון, גוגל, מיקרוסופט ומטא, שהכריזו על השקעות הון מצטברות של כ-325 מיליארד דולר,
עלייה של 50% משנה שעברה. בנוסף, פרויקט חדש בצרפת בהובלת חברת FluidStack צפוי להשתמש בכ-120,000 שבבי AI של אנבידיה, עם תוכניות להרחבה ל-500,000 שבבים עד 2028.
תמיכה נוספת למניה מגיעה מהביצועים החזקים של TSMC, ספקית השבבים המרכזית של אנבידיה, שדיווחה על הכנסות של כמעט 9 מיליארד דולר בינואר, זינוק של 36% לעומת השנה הקודמת. למרות רעידת אדמה שפגעה בחלק מקווי הייצור בטייוואן, החברה שומרת על תחזיותיה השנתיות.
- מניית טסלה מתקרבת לשיא: הרובוטקסי כבר נצפה נוסע אוטונומית באוסטין
- דוח התעסוקה בארה"ב: אבטלה גבוהה יותר; איך זה משפיע על וול סטריט?
- תוכן שיווקי שוק הסקנדרי בישראל: הציבור יכול כעת להשקיע ב-SpaceX של אילון מאסק
- אילון מאסק = 2 מיליון ישראלים = 1 מיליון אמריקאים
TSMC גם מתכננת להכפיל את קיבולת ייצור השבבים המתקדמים שלה (CoWoS) עד סוף 2025, מהלך שיאפשר לאנבידיה להגדיל את אספקת השבבים החזקים ביותר שלה ולהרחיב את נתח השוק. צעד זה צפוי לחזק את מעמדה של אנבידיה בחזית הטכנולוגיה ולאפשר לה לענות על הביקושים הגוברים בשוק.
אנבידיה נסחרת כעת לפי שווי של 3.29 טריליון דולר, לאחר שמניית החברה עלתה ב-0.3% בלבד מתחילת השנה וב-86% ב-12 החודשים האחרונים.
- 1.אנונימי 13/02/2025 23:18הגב לתגובה זושווה בדיקה.
מסחר סביב השעון - נאסד"ק מבקשת לאפשר מסחר 23 שעות ביממה
הבורסה הגישה בקשה ל-SEC; ההפעלה צפויה במחצית השנייה של 2026
נאסד"ק נאסד"ק, הבורסה השנייה בגודלה בארה"ב עם שווי שוק של כ-37 טריליון דולר, הגישה בקשה רשמית לרשות ניירות ערך האמריקאית (SEC) להרחבת שעות המסחר במניות ומוצרי מסחר סחירים ל-23 שעות ביום, חמישה ימים בשבוע. ההצעה כוללת מקטע יומי מ-4:00 עד 20:00 שעון ניו יורק, הפסקה של שעה, ומקטע לילי מ-21:00 עד 4:00. כיום המסחר הרציף נמשך 6.5 שעות (9:30-16:00), עם שעות מוקדמות ומאוחרות שמסכמות כ-16 שעות פעילות כוללת. ההפעלה צפויה במחצית השנייה של 2026, בכפוף לאישור רגולטורי ותיאום תשתיות.
בזמן שהבורסה אצלנו משנה את ימי המסחר מראשון לשישי ומאבדת את היתרון הגדול שלה - מסחר בימים שאין במקומות אחרים, השאיפה של הבורסות האחרות בעולם היא להרחיב את המסחר ככל שניתן. במילים אחרות, הבורסה בת"א לקראת שינוי גדול בימי המסחר כשהרכבת כבר מזמן יצאה מהתחנה והכוונה בוול סטריט לאפשר מסחר רציף כמעט 24 שעות ביממה.
מסחר מסביב לשעון
המהלך משקף ביקוש גובר ממשקיעים גלובליים. שוק המניות האמריקאי מהווה כשני שלישים משווי החברות הרשומות בעולם, והחזקות זרות במניות אמריקאיות הגיעו ל-17 טריליון דולר בשנה האחרונה. משקיעים באסיה ובאירופה דורשים גישה מיידית להתפתחויות מאקרו-כלכליות, דוחות רווחים ואירועים גיאופוליטיים שמתרחשים מחוץ לשעות המסורתיות. פלטפורמות כמו רובינהוד ואינטראקטיב ברוקרס כבר מאפשרות מסחר מורחב דרך זירות אלטרנטיביות (ATS), וחלקן, כמו Blue Ocean, פועלות 24/7.
במקביל, NYSE Arca קיבלה אישור ל-22 שעות מסחר (1:30-23:30), אך טרם הפעילה אותו. גוף הסליקה DTCC מתכנן מעבר לסליקה רציפה 24 שעות ביממה החל מיוני 2026, כדי לתמוך בעסקאות מורחבות ולצמצם סיכוני נגד.
- וולמארט עוברת לנאסד"ק במהלך היסטורי - המניה טסה ב-6%
- הנאסד״ק עלה ב-1%; צ׳ק-אפ זינקה ב-190%, טבע נפלה ב-5%
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
עבור משקיעים פרטיים, ההארכה מגבירה נגישות ומאפשרת תגובה מהירה לחדשות, במיוחד באזורי זמן מרוחקים. כיום רוב הפעילות בשעות המורחבות מגיעה ממשקיעים פרטיים, שנהנים מגמישות גבוהה יותר מבעבר. עם זאת, נזילות נמוכה בשעות הלילה עלולה להוביל לספרדים רחבים יותר ולתנועות מחירים חדות על נפח נמוך.
וול סטריט השוק האמריקאיהמדדים יורדים עד 0.5%; למונייד קופצת ב-7%, וויקס עולה ב-3%
וול סטריט סייברוואן SaverOne 2014 -44.26% צונחת ב-44% - רק לפני יומיים כתבנו: 100 אלף שקלים הפכו לעשרות שקלים - סייברוואן עושקת את המשקיעים - אחרי שנפלה 90% בבורסה בת"א, סייברוואן נרשמה בוול סטריט - מי שציפה לעדנה קיבל ירידה של 99% נוספים; סייברוואן היא תרגיל פיננסי שעושק משקיעים - בדרך יש מרוויחים.
המסחר בוול סטריט מתנהל עם ירידות קלות במדדי הדגל, כשהנאסד"ק יציב, ומחק את הירידות שהיו בפתיחה, ה-S&P יורד 0.4% ואילו הדאו יורד 0.3%. הירידות מגיעות למרות החדשות שהגיעו מכיוון שוק העבודה, כשדוח התעסוקה התפרסם ומצד אחד, העלייה באבטלה ל-4.6% לעומת 4.4% מגדילה את הסיכוי להורדת ריבית בהחלטה הבא של הפד, בסוף ינואר, עם זאת, הנתונים על המשרות החדשות עלו על הציפיות, עם 64,000 משרות חדשות לעומת צפי של כ-40,000, מייצרים תמונת מראה, היות ולכאורה נתוני אבטלה גבוהים היו אמורים להתבטא בפחות משרות חדשות. הנתון החסר הוא שמספר המשרות החלקיות זינק לשיא היסטורי, וכך אמנם התמונה היא של מעסיקים שמגייסים, אבל הגיוס פחות איכותי, וכך שוק העבודה מתקרר, גם אם לכאורה הכמות אינה נפגעת, איכות המשרות נשחק. וכך, הפד עדיין יתקשה למצוא הצדקה להקלה מוניטרית ולהפחתת ריבית בקרוב.
הרחבה - דוח התעסוקה בארה"ב: אבטלה גבוהה יותר; איך זה משפיע על וול סטריט?
בנוסף, התפרסמו נתוני המכירות הקמעונאיות לחודש אוקטובר,
שהצביעו על קיפאון, לעומת ציפייה לעלייה של 0.1%.
מנכ"ל פאלו אלטו: "ריכוז הטאלנט הגדול בעולם בסייבר נמצא בישראל" ניקש ארורה מנכ"ל פאלו אלטו הביא את פאלו אלטו מ-18 מיליארד דולר ל-130 מיליארד דולר ומפרגן לניר צוק - “אי אפשר לדבר על פאלו אלטו בלי ניר צוק, בדיוק כמו שאי אפשר לדבר על אפל בלי סטיב ג’ובס. המורשת שלו חיה בחברה עד היום”. כשארורה נכנס לתפקיד לפני כשבע שנים הוא קיבל חברה גדולה, מרשימה, צומחת בשווי של 18 מיליארד דולר. היום הוא מנהל את החברה המובילה בתחום הסייבר ששווה 130 מיליארד דולר.
- לקראת שבוע המסחר בוול סטריט - מה חושבים האנליסטים?
- תופעת ההדבקה הפיננסית: למה כשהבורסה בוול סטריט מתעטשת – כל השווקים חולים?
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
אנבידיה במחיר של כ-175 דולר - האנליסטים ממליצים, אבל המשקיעים חוששים. המניה מתנדנדת היום, המוכרים חוששים מבועת AI, הקונים לא מבינים איך המניה נסחרת במכפיל רווח של 23-24 על רווחי השנה הבאה כשהיא החברה הצומחת ביותר מבין חברות הענק.
