בית המשפט קבע, כי כאשר קבלן קיבל מיזם פרוייקט זכות בלעדית לשווק דירות שבנה עבורו ולהורות מי יהיו רוכשי הדירות, הרי שמדובר במכירת זכות במקרקעין החייבת במס רכישה. זאת, לאור הגדרת המונח "זכות במקרקעין" ומכירת בחוק מיסוי מקרקעין ולאור העיקרון לפיו, יש להגיע לחקר המהות הכלכלית האמיתית של העסקה.