אחרי שעסקת הראל נפלה: איילון מגלה התעניינות ראשונית בכאל

חברת הביטוח איילון נמצאת בשלב ראשוני של בדיקת רכישה של כאל, מנפיקת כרטיסי האשראי שבשליטת דיסקונט. מדובר בהתעניינות מוקדמת. גם זהות הרוכשת עוד פתוחה: ייתכן שאיילון עצמה תוביל את המהלך, וייתכן שבעלת השליטה בה, ווישור גלובלטק, שמחזיקה בכ-59% ממניותיה.

ההתעניינות צצה כחודש אחרי שדיסקונט והבינלאומי סיכמו למכור את כאל, בעסקה של כ-4 מיליארד שקל, ליוניון של ג'ורג' חורש ולהראל, ואז ראו את המהלך מתפרק. רשות התחרות דרשה מיוניון להיפרד מכל ההחזקות שלה בסופר-פארם כתנאי לאישור, ועסקת כאל נפלה והחזירה את דיסקונט לקו הזינוק.

ווישור, שבראשה עומדים אמיר וינשל וניצן צעיר-הרים, כבר עסוקה במהלך גדול אחר. החברה חתמה על הסכם לקנות עד 45% מאלטשולר שחם פיננסים, בהיקף של עד 815 מיליון שקל ובשווי 1.8 מיליארד שקל לכלל החברה. להרחבה: ווישור מתקדמת לרכישת השליטה באלטשולר שחם עם לוינשטיין. אם המגעים על כאל יבשילו, משפחת ברק, מבעלי השליטה בווישור, צפויה להצטרף ולהשקיע באמצעות חברות פרטיות שבבעלותה.

לדיסקונט אין הרבה זמן. החוק מחייב את הבנק להיפרד מהשליטה בכאל עד האביב של 2027, ולכן הוא ממשיך להכין הנפקה לציבור של מניות החברה כחלופה. אם יקטין את ההחזקה לטווח של 25%-40% עד המועד, יקבל שנה נוספת כדי למכור את היתרה. הבינלאומי יכול להטיל וטו על הנפקה ומעדיף מכירה, אבל ייתכן שיימצא פתרון מוסכם. עסקה עם איילון תצטרך לעבור גם את אישור הרגולטורים, וזה אחד השיקולים שמשאירים את ההנפקה כאופציה חיה.

מוטי בן משה, בעל השליטה באקסטרה ובאלון רבוע כחול, שהפסיד בשנה שעברה בשלב האחרון של התחרות על כאל, בוחן שוב את האפשרות. גם קרן ההשקעות האמריקאית סנטרברידג' מתעניינת, ובדיסקונט מספרים על פניות נוספות שהגיעו בתקופה האחרונה ממשקיעים מקומיים ומחו"ל. מניית איילון עלתה היום בכ-2%, ומניית ווישור טיפסה בכ-1%.