היום, לאור אירועי השווקים, נתמקד בניתוח של שלושת מדדי המניות המייצגים ושבע המניות המופלאות - המובילות בשביל לנסות לשקלל את תחזית המשך המגמה.

- S&P500: נשאר מתחת לרמת התיקון הנמוכה מבוססת פיבונאצ׳י ולא הצליח לחזור אל הענן. משמע שניתן להניח ירידה לכיוון היעד הבא: הממוצע הנע ל - 200 יום. אזור ה - 5000.

- נאסד״ק 100: קרוב מאוד לממוצע ל - 200 יום ולכן זה המבחן של היום. הממוצע עומד כרגע על 17688. מחזיק את העליה של הנאסד״ק ממרץ 23. שבירה למטה תסמן המשך ירידה. בהתחשב בשאר הפרמטרים הטכניים לא הייתי ממהר לסמוך על תמיכת הממוצע ולכן יש לעקוב בקפידה.

• UBS: מדד S&P 500 צפוי לעלות כ-12% ב-2026
• מורגן סטנלי: ה-S&P 500 יגיע ל-7,800 ב-12 החודשים הקרובים
• המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7

- ראסל 2000 / IWM: עדיין במצב חיובי מאוד לטווח הארוך. תמיכה משמעותית ב - 195 ל - IWM. מבין שלושת המדדים זהו עדיין המדד המעניין מבחינת תחזית טווח ארוך. יחד עם זאת, נכון שהמדד נתן מומנטום לעליית השוק אבל מכיוון שמדובר במניות קטנות, יכולתו מוגבלת בבלימת ירידת השוק.

נראה שצריך להתמקד בממוצע הנע של הנאסד״ק 100 כמבחן התמיכה להמשך הירידה (וכאמור צפוי לחץ כבד על התמיכה) ובראסל 2000 כמבחן המומנטום והתמיכה ב - 195 ל - IWM. נכון להיום בבוקר, ניסיונות בלימת הירידות כשלו ויש אפשרות שהירידות ימשכו.

• לחזור למניות הקוואנטום?
• הגענו לרגע המכריע בוול סטריט?
• תוכן שיווקי שוק הסקנדרי בישראל: הציבור יכול כעת להשקיע ב-SpaceX של אילון מאסק
• מה לקנות אם פספסתם את אורקל?

שבע המופלאות : את מי מהן להחזיק כרגע?

- AAPL. חזקה מאוד ועדיין תחת הגדרת מגמת עליה. המשך תמיכה מעל 207 יהיה סימן חיובי במיוחד. הזדמנות קניה תהיה באזור 190. נכון להבוקר, AAPL ברשימת האחזקות.

- AMZN. יכולה להיות מעניינת באזור ה - 145 - 150. בינתיים במגמת ירידה ולא ברשימת האחזקות.

- GOOG. אזור ה - 150 - 155 הוא אזור קניה וכל עוד מעליו היא ברשימת האחזקות. מהלך מתחת ל - 150 יהיה סימן דובי מאוד.

- META. ל - META יש דשדוש משלה שמנותק מהשוק. כרגע היא לא מלהיבה אבל גם לא מאיימת על השוק. מצב טכני ניטראלי. לאור האיומים על השוק ניטרלי זה טוב.

- MSFT. מהווה איום על השוק. שברה עננים + ממוצע ל - 200 יום + פיבונאצ׳י. יכולה לרדת ל - 370 בשלב ראשון. לא ברשימת האחזקות.

- NVDA. איך לא, הסיפור המעניין מבין השבע. מעל תמיכת פיבונאצ׳י ומעל תמיכה אופקית מאוד חשובה. אם היא צריכה לעלות זה מכאן. ירידה מתחת ל - 95 תסמן את אזור השער 80 כיעד הבא. מהלך מעל 106 יהיה שינוי חיובי. אני הייתי שם אותה ברשימת האחזקות כרגע אבל מתחיל להתרגל לרעיון שהיא לא תהיה המניה המובילה של השוק. זכרו שלכל טרנד יש תוקף ויכול להיות שהניעור הזה של השוק הוא הקרקע לטרנד הבא. אם אתם לא יודעים מהו, הצמדו ל - S&P500 ולראסל 2000 ולעוד אפשרויות שאחת מהן אציג בסוף. עד שדברים יתגלו. יכולים להיעזר גם בניתוח סקטורים כפי שעשיתי כאן לאחרונה ביום שני.

- TSLA. שברה את קו המגמה היורד שכבר פרצה כלפי מעלה וגם את הממוצע ל - 200 יום. אבל, מעל 190 דולר הייתי נותן לה סיכוי. משאיר ברשימת האחזקות. סיכוי זה יכול להשליך גם על שאר מניות הרכבים החשמליים כמו גם לגבי העניין ב - LCID.

שורה תחתונה: מבין שבע המופלאות כרגע הייתי בוחר 4: AAPL, NVDA,GOOG, TSLA . סימן מעודד לכשעצמו. בואו נראה האם זה מספיק בשביל לתת תמיכה לנאסד״ק 100 ולשוק.

היופי של קרנות משקל שווה

מדד מניות הוא ממוצע משוקלל של המניות הכלולות בו. למדדים שונים יש מתודולוגיית שקלול שונה. כך למשל, נכון ל - 08-08-24, 10 המניות המובילות ב - S&P500 מהוות 34% מהמדד. כן זה נכון: 10 מניות מתוך 500 (2% ממניות המדד) משפיעות על שליש ממנו. לכן, בתקופה של תחלופת סקטורים בשוק יש שתי אפשרויות:

1. להחזיק קרנות סל של הסקטורים החזקים ולהימנע / לעשות שורט על סקטורים חלשים.

2. להחזיק בקרן סל שמחזיקה את מניות המדד במשקל שווה. כך אתם מנטרלים את המשקל של הגדולות ומעלים בממוצע את המשקל של הקטנות מסקטורים אחרים.

קרן הסל הגדולה להשקעה ב - S&P500 במשקל שווה היא RSP. שימו לב למצבה המשופר בהשוואה ל - S&P500 גם מבחינת הגרף הראשי וגם מבחינת העוצמה. עד שדברים יסתדרו בוול סטריט זוהי דרך שקולה יותר להיחשף ל - S&P500 בשילוב, אם תרצו, עם שתיים שלוש קרנות סל של סקטורים חזקים. כך אתם עוברים בהדרגה למציאות השוק החדשה בלי הצורך לנבא בעצמכם מה היא תהיה. 

כותב המאמר הינו זיו סגל ([email protected]) העוסק בתחום השווקים הפיננסיים, ניתוח טכני, מימון התנהגותי ואימון מנטלי.

*אין לראות באמור לעיל משום המלצה לביצוע פעולות ו/או ייעוץ השקעות ו/או שיווק השקעות ו/או ייעוץ מכל סוג שהוא. המידע המוצג הינו לידיעה בלבד. הכותב עשוי להחזיק חלק מן הניירות המוזכרים לעיל.