חו"ל משתלם: הקופה של 'אלטשולר-שחם' פותחת פער גדול ב-2011, ראו טבלת תשואות קופות הגמל

הבורסה בת"א רשמה בחודש אפריל ירידות שערים, הן במדדי המניות והן במדד האג"ח הקונצרני. המעו"ף השיל באפריל 0.5% ומדד התל בונד 60 איבד 0.19%. עם זאת, מדד האג"ח הכללי דווקא טיפס 0.13% ובמדדי המניות בחו"ל רשמו עליות נאות (ה-S&P500 עם עלייה חודשית של 2.85%). התשואה הממוצעת המשוקללת של קופות הגמל הגדולות בחודש אפריל עמדה על 0.2%, כך לפי חישוב של Bizportal. במקום הראשון מבין קופות הגמל הגדולות (מעל מיליארד שקלים) בחודש אפריל ממוקמת כמעט ללא שום תחרות 'גמל' של אלטשולר שחם עם תשואה של 0.74% ובסה"כ 2.54% מתחילת השנה, תשואה שמציבה אותה במקום הראשון בפער ניכר גם מתחילת השנה. הקופה הכללית של אלטשולר-שחם מנהלת נכסים בהיקף של 1.6 מיליארד שקלים כאשר הסיבה העיקרית לתשואת היתר שהיא מציגה היא החשיפה הגבוהה שלה לחו"ל - כמעט 50%. במקום השני ממוקמת 'עתיד' של אקסלנס עם תשואה של 0.47% ותשואה של 1.26% מתחילת השנה. במקום השלישי ממוקמת 'עוצמה' של הראל שמנהלת נכסים בהיקף של 3.6 מיליארד שקלים ורשמה תשואה של 0.39% ו-1.69% מתחילת השנה. במקום הרביעי ממקומת 'תעוז' של הראל עם תשואה של 0.39% וסוגרת את החמישייה הראשונה - 'תגמולים ופיצויים' של אקסלנס עם תשואה של 0.38%. מבין הקופות הגדולות, נציין את 'גפן' שמנהלת 20 מיליארד שקלים ורשמה תשואה של 0.23% באפריל ו-0.45% מתחילת השנה. 'תמר' של פסגות שמנהלת 12 מיליארד שקלים רשמה באפריל תשואה של 0.16%.