המשבר באירופה אשם ברוב אזהרות הרווח שפרסמו 85 מהחברות ב-S&P500
הרבעון השני של השנה הסתיים ובקרוב תחל בארה"ב עונת הדוחות. מספר החברות האמריקניות שפירסמו עד כה אזהרות רווח גדל, ורבות מהן מפנות אצבע מאשימה לכיוונה של אירופה. זאת, על רקע משבר החובות שמתפשט ביבשת, הביקושים הנמוכים שם, וירידת ערכו של מטבע האירו - והשפעתם של כל אלה על האווירה הכלכלית בעולם. על פי נתונים של S&P, כ-14% מסך המכירות של החברות המשתייכות למדד ה-S&P500 , מקורן באירופה. על פי נתונים שנאספו על ידי סוכנות המידע טומפסון רויטרס, מתוך 85 חברות במדד ה-S&P 500 שהזהירו את המשקיעים כי רווחיהן יהיו גרועים יותר מהציפיות ברבעון השני, לפחות 20 ציינו באופן ספציפי את אירופה כגורם לאזהרה, 15 ציינו את השינויים בשערי החליפין ו-12 ציינו באופן מעורפל יותר את חוסר הוודאות כתוצאה מהתנאים הכלכליים הגלובליים. יתר החברות לא ציינו זאת או שציינו עניינים ספציפיים אחרים. הקשר הוא לאו דווקא ישיר, רבות מהחברות אשר ציינו כי ההאטה בפעילות הכלכלית בסין מתחילה לפגוע במכירותיהן, שייכו את ההאטה הזו למשבר בגוש האירו, זאת מאחר שחברות סיניות רבות נפגעו כתוצאה מירידה בביקושים למוצריהן - באירופה. האפקט הכולל הוא משמעותי. מספר החברות שדיווחו כי תוצאות הרבעון השני יהיו גרועות יותר מהציפיות עולה על מספר החברות אשר אמרו כי מצבן יהיה טוב יותר מהציפיות המוקדמות ביחס של 3.62 ל-1. יחס זה הוא השלילי ביותר שנרשם מזה קרוב ל-11 שנה, כך על פי נתוני טומפסון רויטרס. בין החברות שדיווחו על צפי לפגיעה בתוצאותיהן כתוצאה מהמשבר באירופה נציין את חברת המחשבים היולייט פאקרד (סימול: HPQ), את ענקית מוצרי הצריכה פרוקטור אנד גמבל (סימול: PG) ואת רשת בתי הקפה סטארבאקס (סימול: SBUX). חברות נוספות שצפויות לדווח על תוצאות חלשות מהצפי הן חברת פרייסליין (סימול: PCLN) שמוכרת כרטיסי טיסה ברשת. בתחום ההיי טק נציין גם את אפלייד מטריאלס (סימול: AMAT) ואת נטאפ (סימול: NTAP). ביום חמישי שעבר דיווחה יצרנית כלי הרכב, פורד (סימול: F) כי הפסדיה מפעילות מחוץ לתחומי ארה"ב עלולים להיות מוכפלים פי 3 ביחס להפסדים בסך 190 מיליון דולר עליהם דיווחה ברבעון הראשון, בעיקר בשל המשבר באירופה. בסה"כ רווחי 500 החברות הנסחרות במדד ה-S&P 500 צפויים לגדול ברבעון השני של 2012 ב-5.8% ביחס לרבעון המקביל אשתקד, כך על פי המידע שאספה סוכנות המידע. אולם ברגע שמוציאים מהתחשיבים את הצמיחה החריגה שצפויה להציג חברת אפל (סימול: AAPL) והתוצאות החריגות שצפוי בנק אוף אמריקה (סימול: BAC) להציג ביחס לשנה הקודמת, הרווחים הכוללים של החברות במדד צפויים לרדת בשיעור של 0.4% וההכנסות צפויות לרשום עלייה של 1.7% בלבד ביחס לרבעון המקביל אשתקד.
לקראת הפתיחה - החוזים יורדים על רקע חדשות מעורבות
החוזים בירידות של עד 0.4% - אפל ויוניטד יורדת אחרי ביקורת מטראמפ, פוט לוקר מזנקת 86% בעקבות רכישה, יונייטד הלת' יורדת בעקבות חקירה של משרד המשפטים האמריקאי על כך שהונתה בתכנית מדיקייר,
החוזים העתידיים נסחרים בירידות של עד 0.4% ומסמנים האטה בראלי של שלושת הימים האחרונים, וול סטריט צפויה לפתוח את המסחר באדום. השוק פותח את היום בזהירות אחרי גל חדשות מעורבות: תוצאות חלשות מעליבאבא, חקירה פלילית נגד יונייטדהלת', ביקורת מטראמפ על אפל – מול חדשות חיוביות כמו זינוק של פוט לוקר אחרי הצעת רכישה מדיק'ס ספורטינג גודז' ותחזית חזקה מצד סיסקו.
בתוך כך, הביקור של טראמפ בקטאר מעורר הדים בשווקים אחרי שנחשף כי ארה"ב וקטאר חתמו על עסקאות בשווי כולל של כ-243.5 מיליארד דולר, כחלק מתשתית להסכמים רחבים יותר בהיקף של עד 1.2 טריליון דולר. העסקאות כוללות רכש ביטחוני ועסקאות ענק בתחום התעופה והטכנולוגיה – עם השפעה פוטנציאלית גם על חברות כמו אנבידיה וגם AMD שכבר נהנות מהבטחה סעודית להשקיע כ-600 מיליארד דולר בארצות הברית. - AMD מודיעה על רכישה עצמית בהיקף ענק ושת"פ עם סעודיה , אנבידיה מזנקת ב-6% - סעודיה תזמין ממנה "מאות אלפי שבבים".
המניות הבולטות בוול סטריט:
מניית UnitedHealth 12.78% צונחת 7% במסחר המקדים, על רקע דיווח של ה"וול סטריט ג'ורנל" כי משרד המשפטים האמריקאי חוקר את החברה בחשד להונאה בתוכנית מדיקייר. החקירה, המנוהלת על ידי היחידה למניעת הונאות במגזר הבריאות, מתמקדת בפרקטיקות העסקיות של תוכנית Medicare Advantage ומתנהלת מאז הקיץ שעבר לפחות. משרד המשפטים חוקר טענות כי החברה ניפחה אבחנות רפואיות של מבוטחים כדי לקבל יותר תשלומים מהממשל. זו חקירה שמתנהלת מסוף השנה שעברה אבל נחשפת לציבור רק כעת ומפתיעה את המשקיעים, החקירה יכולה לגרור קנסות כבדים או אפילו לשינויים משמעותיים במודל העסקי של החברה, שהיא אחת ממפעילות הביטוח הבריאות הגדולות בארה"ב. זה ממש מומנטום שלילי ליונייטד שדיווחה לאחרונה על חילופי מנכ"לים ואיבדה כבר יותר מ-50% מערכה - צרות בצרורות: יונייטדהלת' תחת חקירה פלילית, צונחת ב8% נוספים
מניית Foot Locker Inc. 0.35% מזנקת ב-83% במסחר המוקדם ומגיעה ל-23 דולר למניה, זאת לאחר שדיק'ס ספורטינג גודז' ענקית הספורט האמריקאית מאשרת את השמועות כי היא תרכוש את פוט לוקר תמורת 24 דולר למניה, בעסקה ששוויה עומד על כ-2.3 מיליארד דולר. המניה, שנסגרה אתמול ב-12.87 דולר, איבדה 41% מערכה מתחילת השנה עד כה, החברה התקשתה להתאים את עצמה למכירות באונליין וסבלה מתחרות קשה של שחקניות חדשות. הצעת הרכישה של דיק'ס היא נדיבה במיוחד ומשקפת פרמיה של כ-86% ממחיר המניה אתמול. לאור החדשות מניית פוט לוקר מזנקת כ-82% במסחר המוקדם. לעומתה, המניה של דיק'ס Dick's Sporting Goods Inc. 0.52% צונחת ב-8.3% במסחר המוקדם, המשקיעים של דיק'ס חוששים מהעלות הגבוהה של הרכישה ולא בטוחים אם עדיין אם זה צעד נכון מבחינה אסטרטגית עבור דיק'ס.
- פוקסקון מזנקת בזכות ה-AI, אך מזהירה מירידה באייפונים
- אפל נכנסת חזק לבית החכם: רובוט שולחני ורמקול חכם בדרך
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
מניית אפל Apple -0.51% יורדת ב-1.2% בטרום, אחרי שטראמפ העביר ביקורת על טים קוק, מנכ"ל החברה בנאום שנשא בקטאר. טראמפ קרא לאפל להעביר חלק גדול יותר מייצור מכשירי האייפון לארצות הברית ולהפחית את התלות בהודו. "אמרתי לטים, אתה חבר שלי, אבל אתה בונה את הכל בהודו," אמר טראמפ - והמשקיעים נלחצו. שרשרת האספקה של אפל מספיק מקרטעת בסביבה של המתחים הנוכחית ועלויות הייצור זינקו.
