אנבידיה וסופטבנק מובילות את מהפכת ה-AI ביפן
שיתוף פעולה בין הענקיות להקמת מחשב העל החזק ביותר במדינה ופיתוח רשת 5G חדשנית משולבת בינה מלאכותית
בכנס פסגה שנערך בטוקיו, אנבידיה NVIDIA CORP וענקית ההשקעות היפנית סופטבנק הכריזו על שורה של שיתופי פעולה שמטרתם לקדם את יוזמות הבינה המלאכותית של יפן ולבסס את מעמדה כמעצמה טכנולוגית גלובלית. בין היתר, הודיעו החברות על בניית מחשב העל החזק ביותר ביפן, המבוסס על פלטפורמת שבבי Blackwell החדשים של אנבידיה, ועל פיתוח רשת טלקומוניקציה חדשנית שמשלבת 5G ו-AI.
הרחבת הנוכחות של סופטבנק בעולם ה-AI
סופטבנק צפויה לקבל את מערכת ה-DGX B200 של אנבידיה, שתשמש כאבן היסוד למחשב העל DGX SuperPOD החדש שלה. מחשב זה יתמוך בפיתוחי AI מתקדמים, כולל מודלים גדולים לשפה, וישמש מוסדות מחקר ואוניברסיטאות ברחבי יפן. בנוסף, מתכננת סופטבנק להקים מחשב על נוסף, המבוסס על פלטפורמת Grace Blackwell של אנבידיה. המערכת תשלב בין מעבדי GPU מתקדמים למעבדי Grace יעילים אנרגטית, ותתאים להרצת עומסי עבודה כבדים במיוחד.
במסגרת הניסויים שלה, סופטבנק פיתחה פתרון AI-RAN, המאפשר הפעלת עומסי עבודה של 5G ו-AI על גבי אותה רשת. בניסוי שטח ביפן הוכח כי המערכת מספקת ביצועי 5G ברמה גבוהה, תוך שימוש ביכולת העודפת של הרשת להרצת יישומי AI.הרשת מציעה למפעילות סלולריות אפשרות להפוך תחנות בסיס לנכסים מניבי הכנסות. לדברי אנבידיה, עבור כל דולר שהושקע בתשתית AI-RAN, יוכלו ספקיות הטלקום לייצר כ-5 דולר בהכנסות מ-AI.
שוק AI
אנבידיה וסופטבנק הכריזו גם על הקמת שוק AI שיאפשר אספקת שירותים מקומיים ומאובטחים ללקוחות ביפן. הפלטפורמה תתמוך באימון מודלים ובביצועי AI בקצה הרשת, ותאפשר הזדמנויות עסקיות חדשות במגזרים מגוונים כמו תחבורה, רובוטיקה ובריאות. סופטבנק מתכננת לשלב במערכותיה את פתרון ה-AITRAS, המשלב בין עומסי עבודה של AI ו-RAN בעזרת מתזמן ייחודי שפותח על ידה. הפתרון צפוי להוביל ליעילות תקשורתית גבוהה ולמודלים עסקיים חדשים בתחום התקשורת הניידת.
- ההשקעה המוצלחת של טראמפ: 5 מיליארד דולר בפחות מחודש
- אינטל זינקה ב-23%, אנבידיה קפצה ב-3.5%; הנאסד״ק עלה ב-0.9%
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
בכנס ציין מנכ"ל אנבידיה, ג'נסן הואנג: "יפן ממשיכה להוביל חידושים טכנולוגיים בעלי השפעה עולמית. עם השקעתה של סופטבנק בטכנולוגיות המתקדמות שלנו, המדינה ניצבת בחזית מהפכת ה-AI, ומביאה צמיחה חדשה למגזרי התחבורה, הרובוטיקה והבריאות".
מנכ"ל סופטבנק, ג'וניצ'י מיאקאווה, הוסיף: "באמצעות שיתוף הפעולה הארוך שלנו עם נבידיה, אנחנו מובילים את השינוי בתעשיית הטלקום. תשתית ה-AI החזקה שלנו ופלטפורמת ה-AITRAS יאיצו חדשנות ביפן ובעולם".
- הבנק המרכזי יתחיל למכור מניות - לקראת שינוי מגמה ביפן?
- פדקס עולה 3.3%, אינטל יורדת 2.8%; שיאים חדשים בוול סטריט
- תוכן שיווקי צברתם הון? מה נכון לעשות איתו?
- המניה הישראלית שזינקה אתמול פי 5 וצפויה להמשיך לעלות גם היום
שבבי ה-Blackwell של אנבידיה; קרדיט: טוויטר
צילום: Brett Sayles, Pexelsלא רק AI: הנישה החדשה והצומחת שמתפתחת במקביל לתחום הלוהט
כשהבינה המלאכותית והאוטומציה הם שני המגזרים הטכנולוגיים הכי צומחים בעולם, הם זקוקים לצדם לתשתיות מתאימות. Equinix, אחת החברות המובילות בעולם בהקמת מרכזי נתונים, היא רק דוגמה אחת לחברות שנהנות מהטרנד. וגם: למה למרות העלייה של מניית סופטבנק, וול סטריט ממשיכה לאהוב אותה
בפברואר 2024 עדכנתי כתבות עבר שעשיתי על ענקית האחזקות-השקעות היפנית סופטבנק (סימול:SFTBY) תחת הכותרת "הקונגלומרט היפני שוול סטריט לא אוהבת משקף פוטנציאל גדול". היתה זו כתבה שלישית או רביעית על החברה מאז תחילת המאה. מאז הכתבה המניה עלתה בקרוב ל-200%, אלא שבמהלך השנה האחרונה ולמרות העלייה במחיר וול סטריט מחבבת יותר ויותר את הקונגלומרט היפני הגדול שהקים ב-1981 היזם מסאיושי סאן, אז בן 24. מאז, סאן ללא ספק מצליח להוכיח שהוא קורא נכון את התפתחות מהפכת האינפורמציה ופועל בהתאם, וזאת למרות אישיות מוזרה ולקיחת סיכונים אדירים שלמעשה גרמו לאנליסטים להגדירו כ"ספקולנט".
סאן התחיל את דרכו כמפיץ תוכנות ומשחקי וידאו, אבל אז פגש בזכיין מקדונלד'ס ביפן ששכנע אותו לעבור וללמוד בארה"ב. סאן אכן עשה זאת, למד מחשבים ב-UCLA, חזר ליפן והקים את סופטבנק שאותה הוא מוביל מאז כיו"ר, נשיא ומנכ"ל.
קבוצת סופטבנק מוגדרת כחברת אחזקות-השקעות יפנית רב-לאומית שמתמחה בהשקעות בחברות טכנולוגיה שמקדמות את מהפכת המידע, תוך התמקדות בשבבים, בבינה מלאכותית, רובוטיקה חכמה, האינטרנט של הדברים, טלקומוניקציה, שירותי אינטרנט ואנרגיה נקייה. החזקות מרכזיות של הקבוצה כוללות את חברת הקניין הרוחני המובילה של מוליכים למחצה Arm Holdings (סימול:ARM) שבה סופטבנק שולטת ב-90%. שווי החזקה זו לבדה מגיע כיום לכ-80% משווייה הכולל של סופטבנק. החחזקה השנייה בגודלה היא בקרן ההון סיכון הגדולה בעולם SoftBank Vision, אשר משקיעה בגל הבא של טרנספורמציה טכנולוגית, ושם סופטבנק שותפה עם ממשלת ערב הסעודית.
- נוקיה מקימה מחלקת בינה מלאכותית ומגייסת מאינטל
- וישראל מובילה עולמית בשימוש ב-AI
- המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7
השאיפה המוצהרת של סאן היא להפוך את הקונצרן לקבוצת התאגידים החיונית ביותר לכלכלה הגלובלית. אגב, החברה היא גם ממנהלי הכספים המובילות גלובלית ומנהלת נכסים של רוב חברות הטכנולוגיה המובילות, ביניהן אפל (סימול:AAPL) וקוואלקום (סימול:QCOM). החברה השקיעה הון סיכון ראשוני בחברות כמו אנבידיה, אובר, T-Mobile, עליבאבא וספרינט, ובכולן מכרה את רוב ההחזקות ברווחי שיא (את ARM רכשה בהצעת רכש). היו לה גם כישלונות בדרך כמו WeWork הישראלית. סופטבנק היא גם המשקיעה הגדולה בעולם בסטארטאפים בתחומי הטכנולוגיה שהזכרתי למעלה, במיוחד בתחום ה-AI.
הבנק המרכזי יתחיל למכור מניות - לקראת שינוי מגמה ביפן?
אחרי שנים של תמיכה ישירה בשוק המניות, הבנק המרכזי ביפן מפתיע ומאותת על סיום עידן ההרחבות, ברקע שיאים היסטוריים במדדים
הבנק המרכזי של יפן הותיר היום את הריבית ללא שינוי ברמה של 0.5%, בהתאם לציפיות בשוק, אך במקביל להודעה על הריבית הייתה הודעה שעלולה להרעיד את שוק המניות הפורח ביפן. הבנק המרכזי הכריז שיתחיל למכור בהדרגה את החזקות הענק שלו בקרנות סל (ETF) ובקרנות נדל"ן (J-REITs), שהצטברו לאורך שנות ההקלה הכמותית. על פי נוסח ההודעה, המכירות יתחילו בתחילת 2026, בקצב של כ-330 מיליארד ין בשווי חשבונאי בשנה, השווים כ-600–700 מיליארד ין בשווי שוק. מדובר בצעד סמלי אך דרמטי, שמעביר מסר שעידן התמיכה הבלתי מוגבלת בשוקי ההון היפניים מתקרב לסיומו.
השיאים ביפן
ההחלטה מגיעה על רקע מה שנראה עד כה כרנסנס יפני. מי שעוקב אחר סקירות הבוקר כאן בביזפורטל וודאי ראה את הכותרות על המדד היפני שרשם עליות נאות ושבר שיאים השנה. מדד הניקיי 225 זינק בכ-26% מתחילת השנה הפיסקלית, רשם שיאים
שלא נראו מאז שנות ה-80, ונהנה מזרימת הון זרה (ותודה לבאפט), ברקע היחלשות הין ושיפור חד ברווחיות החברות המקומיות. אך האיתות החדש של הבנק, יחד עם העובדה ששני חברי מועצה הצביעו בעד העלאת ריבית כבר כעת, לראשונה מאז כניסת הנגיד קזואו אואדה, עשויה לשנות את התמונה.
השווקים מתמחרים כעת סיכוי של יותר מ-50% להעלאת ריבית כבר בישיבה הבאה בסוף אוקטובר, לאחר שלושה סבבי העלאות ב-2024 והשהיה מאז תחילת השנה.
רווחי עתק על הנייר
על פי נתוני הבנק, שווי ההחזקות בקרנות סל עומד כיום על כ-75 טריליון ין בשווי
שוק, לעומת כ-37 טריליון ין בלבד בשווי חשבונאי, כלומר הרווח על הנייר הוא יותר מ-100%. במילים אחרות, ה-BOJ מחזיק רווחים צבורים של עשרות טריליוני ין, תוצאה של קניית נכסים לאורך עשור של רמות מחירים נמוכות, בזמן שהבורסה היפנית זינקה לשיאים היסטוריים. עם זאת, עצם
הרווחים האדירים הללו הם גם הסיבה לחשש בשווקים, כאשר כל מכירה, אפילו בהיקף קטן, עלולה להיתפס כסימן ליציאה מסיבית ולהצית לחץ מכירות רוחבי, במיוחד כשהבנק נתפס כ"שחקן ענק" שהיה עד היום רשת הביטחון של השוק.
פרדיגמה חדשה?
עם ההודעה מחקו המדדים
את העליות וסגרו בירידה של כ-0.6%, תשואות האג"ח הממשלתיות ל-2 ו-10 שנים עלו, והין התחזק זמנית. המשמעות למשקיעים היא שינוי פרדיגמה: משוק שורי שהוזן על ידי נזילות מצד הבנק המרכזי, יפן עוברת לשוק שיתבסס יותר על יסודות כלכליים ורווחיות החברות, אך עם פחות רשת ביטחון
מצד הבנק המרכזי. אם תגיע העלאת ריבית כבר באוקטובר, היא תסמן את הסיום הרשמי של עידן ההרחבות שהזין את שוק ההון היפני לשיאים בשנה האחרונה. האם מדובר רק בהאטה זמנית בראלי, או בתחילתה של תפנית בשוק ההון היפני?
