רשימת אזהרה: המניות שמשקיעי וול סטריט מחכים להם בפינה עם השקעות שורט
וול סטריט שנת 2015 סיפקה לנו עד כה שנה תנודתית למדי במדדי המניות העיקריים. אם כי ישנן מניות שהמשקיעים מאמינים שמעתה הכיוון שלהן היה אחיד - כלפי מטה. אתר cnn money מזכיר היום חמש מניות שלאחרונה הצטברו סביבן משקיעי שורט. להלן הרשימה: 1. פטרובראס (סימול: PBR) - חברת האנרגיה הברזילאית סבלה לאחרונה מחשיפת פרשת שחיתות, שמהווה סיכון של ממש להמשך התנהלות עסקית שגרתית בחברה. בעקבות השחיתות שהתגלתה, קיים הסיכון שהחברה תצטרך לשערוך מחדש וניכוי של נכסים מהפורטפוליו של החברה. החברה סובלת באופן חד גם מהפיחות במטבע הברזיליאני ומהצלילה במחירי הנפט. צמד נתונים אלו גרמו לביטול פרויקטים של החברה בעקבות אי כדאות כלכלית. בשבועיים האחרונים הולכים ומצטברים משקיעי שורט שמחכים להמוטטות של ממש בשווי מניית החברה. שנה לאחור מניית החברה היבה תשואה של כ-4%. 2. טסלה Tesla Motors - וול סטריט ממשיכה את רומן האהבה/ שנאה שלה עם יצרנית המכוניות החשמליות. המשקיעים מודעים לפוטנציאל הגבוה של החברה, שהומחש בשבוע שעבר עם ההודעה על זינוק של 55% במכירות דגם S של החברה. עם זאת, מניית החברה ירדה 29% מאז ספטמבר האחרון. על פי מחקר של FACTSET, רוב האנליסטים עדיין חוזים עתיד ורוד לחברה, אך מספרם עומד על 55% בלבד. לאחרונה התברר כי לחברה ישנן בעיות משמעותיות במכירת המכוניות בסין. כמו כן החברה קיצצה 30% בכ"א. כתבי השורט עלו ב-24% מאז חודש פברואר האחרון. 3. BOX (סימול: BOX) - לאחר שהייתה החברה הגדולה הראשונה שהונפקה בשנת 2015 לצד זינוק ב-66%, היום מניית חברת BOX קרובה יותר למחיר ההנפקה המקורי של 14 דולר. המשקיעים מתמקדים כיום בעיקר בצמיחה האיטית של החברה ובהוצאות הגבוהות. החברה לאחסון דיגטלי בענן, עדיין רחוקה מלהציג רווחים. החברה שמהווה גרסה ידידותית יותר לחברת האחסון dropbox הציגה הפסדים גבוהים מהרגיל ברבעון האחרון של שנת 2014. 4. 3D Systems (סימול: DDD) - חברת מדפסות התלת מימד, לא הצליחה עד כה להדפיס לעצמה תרחיש חיובי בכל הנוגע לתמחור המניה בשנה האחרונה. האחרונה ירדה בכ-71% אל מחיר של 28 דולר. המנוע לירידות הם הנתונים הפיננסיים הבעיתיים של החברה. 5. game stop (סימול: GME)- מניית חברת הקמעונאות למשחקי וידאו הייתה מן הגרועות ביותר לשנת 2014 במדד ה-s&p 500. תחילת השנה הנוכחית הייתה דווקא חיובית למנייה, אך המשקיעים מאמינים כי החגיגה הסתיימה. מניית החברה פסקה מלעלות לאחרונה בעקבות ההודעה כי הירידה במכירות החברה בתקופת החגים הייתה משמעותית יותר.
- 1.בשורט 16/04/2015 13:19הגב לתגובה זוהאחרונים שלה,מה שאומר שכנראה האנאלסטים יאבדו סבלנות בקרוב(במידה והדוחות ימשכו להאכזב).יתר על כן זו חברה עוינת משקעים בלי דיבדנד או buyback שרק זורקת כסף על פנטזיות.
דריכות שיא: הסוחרים ממתינים כעת לדיווח הקריטי ביום ו' - איך יגיב השוק?
שוקי המניות גועשים בימים האחרונים. ה-S&P500 האמריקני נפל אתמול 1.2% כאשר יומיים קודם המדד עלה 1.1% וגם באירופה ניכרת תנודתיות חריפה כאשר עיני המשקיעים נשואות כעת ליום שישי בשעה 15:30, פרסום דו"ח התעסוקה האמריקני לחודש אפריל. זה מגיע אחרי נתון צמיחה חלש מאוד מבחינת הכלכלה האמריקנית (קצב צמיחה אפסי של 0.2% ברבעון הראשון) ולאחר שסקר ה-ADP שפורסם היום פספס משמעותית את הצפי ושולח כעת את הדולר לירידות של 0.9% לשפל של מעל חודשיים מול מטבע האירו.
התחזיות לקראת יום שישי הקרוב היא הן לתוספת של 220 אלף משרות וירידה בשיעור האבטלה מרמה של 5.5% לרמה של 5.4%. התחזית לגבי השכר היא לעלייה של 0.2%.
בינתיים, סקר ה-ADP שהינו הסקר המקדים לדו"ח התעסוקה פספס באופן משמעותי את התחזיות כאשר הציג היום תוספת של 169 אלף משרות בלבד לחודש אפריל, מול תחזיות לתוספת של 233 אלף משרות. הדולר מגיב לנתון בנפילה של 0.93% מול האירו לרמה של 1.128 דולר לאירו - שפל של מעל חודשיים. בוול סטריט הנתון מתקבל בחשדנות מסויימת כאשר מדד ה-S&P 500 נסחר ללא שינוי.
אלעד שמש, סמנכ"ל מחקר Colmex בית השקעות, אומר כי "השווקים צפויים להישאר תנודתיים במיוחד ב-48 שעות הקרובות. המשקיעים מאוכזבים מעט מנתון ה-ADP שפספס כלפי מטה אבל ניכר שההמתנה לדו"ח התעסוקה ביום שישי נמשכת. אם גם ביום ו' נראה פספוס משמעותי כלפי מטה, המשקיעים צפויים להתחיל לתמחר סביבת ריבית אפסית עד סוף השנה לפחות. שכן קשה לראות את הפד' מתחיל להעלות ריבית אל מול נתוני המאקרו האחרונים וכאשר הדולר החזק פוגע ברווחיות החברות הבינלאומיות".
בעניין המטבע האמריקני אומר שמש, כי "הדולר הגבוהה יחסית פוגע משמעותית ברווחיות החברות, והביא להורדת התחזיות לרבעון הראשון. בעקבות הורדת התחזיות, ראינו לא מעט חברות שעקפו את התחזיות - וזה סיפק רוח גבית. העלאת ריבית תביא להתחזקות הדולר וליציאת כספים מוול סטרייט, מה שיכול להוות קריאת השכמה לשורטיסטים. חשוב לציין כי עד היום ידע הבנק הפדראלי לאזן מהלכים שכאלו וכך לשמור על היציבות בשווקים, ולכן ההסתברות היא שנקבל קריאת הרגעה מצד הפד' אשר ידחה את ההכרעה להמשך".
מדד ה-S&P500 בשנה האחרונה:
