מיקרוסופט מאיצה פיתוח מודלי AI עצמאיים ומפחיתה תלות ב־OpenAI

מיקרוסופט Microsoft Corp 0.55%   מאותתת על שינוי כיוון באסטרטגיית הבינה המלאכותית שלה, עם כוונה לפתח מודלים מתקדמים באופן עצמאי ולהפחית את התלות בשותפתה OpenAI. הדברים נאמרו על ידי מנכ״ל תחום ה-AI בחברה, מוסטפא סולימן, בריאיון שבו הציג את היעדים העתידיים של החברה.

לפי סולימן, מיקרוסופט שואפת לפתח מודלים ברמה הגבוהה ביותר שיתמכו במגוון סוגי מידע - טקסט, קול ותמונה - כחלק מהתמקדות במודלים רב־תחומיים. מדובר בצעד שממקם את החברה בתחרות ישירה מול ספקיות מודלים מובילות. המהלך מגיע לאחר שינוי פנימי בחברה, שבמסגרתו הועברה האחריות לפיתוח מודלים ליחידת ה-AI, בעוד ניהול מוצר הדגל Copilot הועבר לגורם אחר. השינוי משקף הפרדה בין פיתוח תשתיות לבין יישום מוצרי קצה.

מיקרוסופט הייתה בין הראשונות ליהנות מהגל הנוכחי של הבינה המלאכותית, בעיקר בזכות שיתוף הפעולה ההדוק עם OpenAI. ההסכם בין הצדדים מקנה לה גישה לטכנולוגיה של החברה עד שנת 2032.

היחסים התערערו

נכון לשנה האחרונה, מיקרוסופט מחזיקה בכ־27% מ־OpenAI ואף השתתפה בסבב גיוס משמעותי שהעלה את שווי החברה לרמה של מאות מיליארדי דולרים. ההשקעה חיזקה את הקשר בין החברות, אך לא מנעה מתיחות גוברת ביניהן. בשנים האחרונות היחסים בין הצדדים התערערו, בין היתר לאחר ש־OpenAI קיבלה גמישות רחבה יותר בבחירת ספקי ענן. החברה החלה לעבוד גם עם מתחרות של מיקרוסופט, ובהן אמזון ואורקל, מה שהחליש את הבלעדיות שהייתה למיקרוסופט.

• מיקרוסופט במגעים להקמת תחנת כוח בטקסס בהשקעה של 7 מיליארד דולר
• היום בוול סטריט: הנאסד"ק וה-S&P 500 צפויים לזנק, הנפט יורד והאנרגיה נחלשת
• המלצת המערכת: כל הכותרות 24/7

אחד הגורמים המרכזיים למתיחות היה קושי של מיקרוסופט לעמוד בדרישות המחשוב הגבוהות של OpenAI. מגבלות תשתית אלו לא רק הגבילו את היכולת לתמוך בלקוח, אלא גם האטו את פיתוח המודלים העצמאיים של מיקרוסופט.

במקביל, מיקרוסופט החלה לגוון את שיתופי הפעולה שלה, בין היתר באמצעות חיבור לחברת אנתרופיק, שנחשבת למתחרה ישירה של OpenAI בתחום המודלים המתקדמים. המהלכים הללו מתבצעים על רקע תחרות גוברת בתחום הבינה המלאכותית, כאשר חברות כמו OpenAI ואנתרופיק מפתחות גם הן יכולות שמכוונות לשוק הפרודוקטיביות - תחום שבו מיקרוסופט פעילה במיוחד.

בשווקים הפיננסיים, המשקיעים מביעים ספקות לגבי היקף ההשקעות הנדרש בתחום והיכולת של מיקרוסופט להפיק ממנו תשואה. מניית החברה ירדה בכ־23% מאז תחילת 2026, למרות פרסום תוצאות כספיות חזקות בתחילת השנה. הירידה במניה משקפת גם חשש רחב יותר כי כלי AI עשויים לשנות את שוק התוכנה, וליצור תחרות ישירה מול מוצרים קיימים — כולל כאלה שמיקרוסופט עצמה מציעה.

• מחירי הדלק מזנקים ומניות התעופה נופלות - זאת המניה שצפויה להרוויח מהמצב
• וויקס משלימה בייבאק של כ־1.7 מיליארד דולר - רוכשת 31.6% מהמניות
• תוכן שיווקי שוק הסקנדרי בישראל: הציבור יכול כעת להשקיע ב-SpaceX של אילון מאסק
• טורקיה מכרה זהב בשווי 8 מיליארד דולר

על רקע זה, החברה צפויה להמשיך ולהגדיל את ההשקעות בתשתיות מחשוב, כדי להבטיח יכולת לתמוך הן בפיתוח מודלים פנימיים והן בצרכים של לקוחותיה. ההחלטה לפתח מודלים עצמאיים משקפת ניסיון לשלוט טוב יותר בשרשרת הערך ולהפחית תלות בגורמים חיצוניים.