כצפוי: מחזור ער בנגזרים - 146 אלף אופציות מעו"ף

בהמשך לירידות השערים החדות המאפיינות את המסחר בבורסה בתל אביב היום, מתנהל מסחר ער למדי בשוק הנגזרים העוקבים אחרי מדד ת"א 25 (נגזרי מעו"ף). התמורה המסתכמת במסחר באופציות עברה את רף ה-121 מיליון שקל, בצהרי היום, במסחר שבו החליפו ידיים יותר מ-146 אלף אופציות, תוך כ-21 אלף עסקאות.

כל זאת כשנכס הבסיס יורד בכ-2% בצהרי היום לרמה של 636.96 נקודות. עם זאת, יחס הפוזיציות שנפתח הבוקר היה יחסית מאוזן ואף נטה למעט אופטימיות, 1.01 לטובת הרכש (Call). ייתכן כי זאת משום שרק ביום ה' שעבר אירעה פקיעה, אך כמדי יום, יש להמתין ליחס הפוזיציות שיפתח את המסחר מחר לאחר הסליקה שתבוצע בתום המסחר, בכדי לדעת את הסנטימנט של תוך המסחר הנובע מהיחס הזה.

מי שמרכזות קצת פחות עניין, באופן מעט מפתיע, הן התעודות בחסר, שבשבוע שעבר ריכזו מחזורים ממוצעים ביום של כ-18 מיליון שקל (מבט 25 חסר), ו-4.5 מיליון שקל (קסם שורט ת"א 25). עד כה הן מרכזות בהתאמה מחזור של 3.8 מיליון שקל, ו-3.68 מיליון שקל.

צמד האופציות בסביבת הכסף (630) לחודש יולי, יורדות ב-32.6% לרכש (Call) ועולות בכ-70% למכר (Put). אך את המחזור הגדול מרכזות האופציות סביב 640 (למרות שנכס הבסיס התרחק משם עקב הירידות החדות). הן נסחרות במחזור משותף של כ-31 מיליון שקל.

סטיות התקן (הגלומות באופציות תוך שימוש במודל בלאק אנד שולס) מזנקות היום והן נאמדות בכ-15.5% לרכש, וכ-16.6% למכר, באיזור הכסף (630).