ישיא קית Bizportal
הניוזלטרים של Bizportal
שלום, אורח התחבר
התיק שלך ריק.
להוספת ניירות לחץ כאן
בוא להיות משקיע מיומן!
קבל שיעור ראשון
בחינם
תודה על פנייתך, נציגינו ייצור איתך קשר בהקדם
לש םירטלזוינה Bizportal
הניוזלטרים של Bizportal
BizTV
BizTV
ן"לדנ רודמ

מדור נדל"ן

מדור נדל"ן

תויגתב יכה
הכי בתגיות

בנק ישראל: בתרחיש קיצון שחמור אפילו ממיתון 2002, מחירי הדירות יירדו 20%

הנתון הדרמטי: 23 אלף נוטלי משכנתאות ייקלעו לקשיים. תוך ימים ספורים, בנק ישראל שוב מוציא איתות אזהרה לתחום הנדל"ן בישראל
 |  20
אות אזהרה
Share
בנק ישראל
בנק ישראל
הבנק המרכזי של מדינת ישראל. בנק זה אחראי על הפעילות המוניטרית כגון: הנפקת המטבע הישראלי, פיקוח על המערכת הבנקאית, פיקוח על השימוש במטבע חוץ, וביצוע פעולות בנקאיות של הממשלה
מפרסם היום את הסקירה השנתית למערכת הבנקאות בישראל. בשורה התחתונה, נכתב בדו"ח כי בשל ההגבלות שהוציא המפקח על הבנקים בעניין נטילת המשכנתאות, החשיפה של הבנקים לדיור השתפרה. עם זאת, בבנק ישראל משרטטים היום גם תרחיש קיצון שצריך להדאיג כל אחד, ולא רק את הבנקים. לפי אותו תרחיש קיצון שמבוסס על המיתון של 2002, אך כולל החמרה מסוימת - 5% מנוטלי המשכנתאות ייכנס לקשיי פירעון - ומחירי הדירות ירידו ב-20%.


הסקירה השנתית על מערכת הבנקאות שמפורסמת היום מגיע ימים ספורים לאחר שבנק ישראל פרסם תרחיש למערכת הבנקאות במקרה בו מדינת ישראל תחווה החרפה גיאופוליטית משמעותית.

וכך מכתב בדו"ח בנק ישראל: "הסיכון הגלום בתיק האשראי לדיור עלה בשנים האחרונות על רקע ההתפתחויות בסביבה הכלכלית ובשוק הדיור, הריבית הנמוכה, היקפי המשכנתאות שניתנו והעלייה החדה במחירי הדירות. התפתחויות אלה חושפות את הלווים ואת המערכת הבנקאית לסיכון ששינויים בסביבה הכלכלית – כגון הרעה בשוק העבודה או עלייה בשיעורי הריבית – יגדילו את נטל החוב ויובילו לכך שהלווים יתקשו לשלם את המשכנתה." לכן בחר בנק ישראל לקיים את תרחיש הקיצון, בכדי לאמוד את הפסדי האשראי שתיק האשראי לדיור עלול לספוג.

התרחיש שנבדק במבחן הקיצון כולל פגיעה בשוק העבודה, עלייה
בשיעורי הריבית וירידה במחירי הדיור. כאמור, תוצאת התרחיש היא ש-5% מנוטלי המשכנתאות, לפי מדגם של נוטלי המשכנתאות משנת 2004, ייכנסו לקשיי פירעון וזאת בנוסף לשיעור הפיגורים בעת שיגרה (נכון לסוף 2013, כ-2.1% מההלוואות למטרת מגורים נמצאות בפיגור של למעלה מ-6 חודשים). בסך הכול לפי בנק ישראל מדובר ב-23 אלף נוטלי משכנתאות שצפויים להיקלע לקשיים.

ההלוואה הממוצעת לרכישת דירה - 600 אלף שקל
בשנת 2013 נרשם שיא בהיקף המשכנתאות החדשות והוא עמד על ממוצע חודשי של 4.3 מיליארד שקל. ההלוואה הממוצעת לרכישת דירה גדלה והגיעה ל-600 אלף שקל. יחס החוב של משקי הבית בגין הלוואות לדיור הגיע השנה לשיעור של 34% מההכנסה הפנויה, לעומת 28% בשנת 2004. לפי בנק ישראל, התפתחויות אלה הובילו לעלייה בסיכונים הגלומים בתיק האשראי לדיור, וחשפו את הלווים ואת המערכת הבנקאית לסיכון של פגיעה כתוצאה משינויים שיכולים להתרחש בסביבה הכלכלית. על רקע זה נקט המפקע על הבנקים בשנים האחרונות שורה של צעדים בתחום האשראי לדיור שמטרתם לצמצם את חשיפתם של הלווים ושל המערכת הבנקאית לסיכונים הגלומים בהתפתחויות בשוק הדיור ולהגדיל את כריות ההון וכריות ההפרשה של הבנקים כנגד סיכון זה.

מספר נקודות הרגעה
אולם בבנק ישראל מנסים גם להרגיע ומסבירים כי מכלול הצעדים שנקט הפיקוח על הבנקים צמצם את רמת הסיכון ללווים ולמערכת הבנקאית. ראשית, לנוכח העלייה בסיכון הגלום בתיק האשראי לדיור, דרש המפקח על הבנקים הקצאת הון נוספת בגין הלוואות לדיור בעלות מאפייני סיכון גבוהים יותר. במסגרת זו חלה דרישת הון נוספת על האשראי לקבוצות רכישה, על הלוואות לדיור בעלות שיעורי מימון גבוהים, ועל הלוואות לדיור שיש בהן שיעורים גבוהים של החזר מההכנסה. על רקע זה ניכר גידול מתמשך בשיעור השקלול הממוצע של יתרת ההלוואות לדיור. אומדן לשיעור השקלול של הביצועים החודשיים של ההלוואות לדיור מראה כי זה עלה בממוצע מ-46% ב-2012 ל-56% ב-2013.

"על אף הירידה במאפייני הסיכון בתיק האשראי לדיור, הלווים והמערכת הבנקאית חשופים לפגיעה על רקע ההיקפים הגדולים של המשכנתאות שניתנו, העלייה המתמשכת במחירי הדירות, וסביבת הריבית הנמוכה", אומרים בבנק ישראל.

בבנק ישראל מציינים כי כתוצאה מהגבלת המפקח על הבנקים של המשכנתאות בריבית משתנה לשיעור של 33.3% מסך המשכנתא, במאי 2011, ירד במחצית השנייה של 2011 ל-27% חלקן של המשכנתאות הלא צמודות בריבית משתנה, הלוואות שהיוו את החלק הארי של המשכנתאות בריבית משתנה.

כמו כן, כתוצאה מהגבלת אחוזי המימון למשכנתאות לשיעור של עד 70%, עד 75% לרוכשי דירה יחידה ו-50% לרוכשי דירה להשקעה, וכן בעקבות הדרישה מהבנקים להגדיל את דרישות ההון בגין הלוואות לדיור, עלה חלקן של ההלוואות המאופיינות בשיעורי מימון נמוכים (עד 45%), ושיעור המימון הממוצע של המשכנתאות ירד מ-55% ל-52%.

זאת ועוד, הגבלת שיעור ההחזר מההכנסה ל-50% מאוגוסט 2013 ודרישת הקצאת הון נוספת על הלוואות לדיור ששיעור ההחזר מההכנסה בהן גבוה מ-40%, השיעור הממוצע של החזר מההכנסה במשכנתאות החדשות ירד מ-32% ל-27%.
מצאתם טעות בכתבה? כתבו לנו ונתקן.
תודה עבור פנייתך, היא תיבדק ותטופל בהקדם שלח
הרשמה לניוזלטרים
הירשם לסיכום היומי של תחום הנדל"ן וקבל מידע למשקיע וחדשות מהארץ ומהעולם
הבתכל בגה

הגב לכתבה

התחבר לאתר

נותרו 55 תווים

נותרו 1000 תווים

שלח
תגובתך התקבלה ותפורסם בכפוף למדיניות המערכת.
תודה.
לתגובה חדשה
תגובתך לא נשלחה בשל בעיית תקשורת, אנא נסה שנית.
חזור לתגובה

20 תגובות ב-18 דיונים

מיין תגובות לפי: מהחדש לישן מהישן לחדש הרחב תגובות צמצם תגובות
18 שמוליק 02/07/2014 13:43 האםבנק ישראל לכך בחשבון, דמי המזונות שעשרות אלפי גרושים
לגרושות משלמים בנוסף למשכנתה??? כי אז ההוצאה החודשית של אותם מסכנים גברים גרושים קופצת עד ל מעבר ל 50% מההכנסה. זו סכנה גבוה ביותר
17 קבלן,בנק,ממשל=גנבים 01/07/2014 23:50 חזירות=מניע פיצוץ טבעי=שליט מחיר גבוה=דור עני=סיכון!!!! (ל"ת)
16 בר 01/07/2014 17:57 כסתח של בנק ישראל במקום עשיה - מזהיר במקום לפעול
המדיניות המוניטארית יצרה את בועת השקל החזק והמדיניות הפיסקאלי יצרה את יוקר המחיה ובועת הנדל"ן. במקום לטפל בבועות - מפזרים הצהרות למקרה של ועדות חקירה. בזה הם טובים
15 בא 01/07/2014 15:54 בנק ישראל זה מקום שיש לייעל . (ל"ת)
14 בא 01/07/2014 15:53 אות אזהרה מהטיטניק ,תראו את הדולר מזנק למטה .אתם ממש
מקצוענים אמיתיים ,ובמיוחד הנגידה הראשונה של הטיטניק .
13 צביקה דורון יועץנדלן 01/07/2014 15:13 אין סיכוי שהריבית תגיע לשיעורה ב 2002 7 אחוזים
אם יהיה מיתון במשק הריבית לא תעלה ואז הציבור ישקיע בנדל"ן ולא במניות של חברות שיסבלו מהמיתון
12 יוני 01/07/2014 14:35 אז עדיף להשקיע בנדלן!
אם בתרחיש מאוד קיצוני זו הירידה הרי שהנדלן דפנסיבי, בכמה אחוזים הבורסה תרד לשם השוואה???? (וזאת מבלי לקחת בחשבון הכנסות משכירות)
11 ישראל ישראלי 01/07/2014 14:31 2002 איננו מקרה קיצון אלה משברון דלוקס (ל"ת)
10 לא קיצון סביר מאוד 01/07/2014 13:28 מעמד ביניים נשחק (ל"ת)
9 רגולציה = שחיתות! 01/07/2014 12:54 אין תחרות בבנקאות בשל עודף הרגולציה של בנק ישראל!
בלתי אפשרי להקים פה בנק חדש!
8 בנק הבלוף 01/07/2014 12:47 עכשיו יש להם עוד עבודה לעשות תרחישים קיצוניים ולהפחיד
את הציבור. ואיפה כל החוכמולוגים היו לפני בועת הנדלן? אז הם אכלו ושתו כאילו אין מחר. בילפו את העם והאיצו בהם לקחת משכנתאות. עכשיו כל הפחדרונים יוצאים מהארון. ועל כך נאמר אשרי האיש אשר לא ישב במושב ליצים. מנהיגות עלובה יש לנו
7 ממתין 01/07/2014 12:44 מחירי הדירות לא ירדו במרכז ביותר מ10 אחוז
חוק המע"מ יכול להקפיץ מחירי דירות מחוץ לתל אביב רמת גן בני ברק וגבעתיים כי באזורים אלו אין כמעט דירות בפחות מ1,600,000.נקווה שלפיד יוכיח שהוא לא רק מדבר אלא גם מכריח את הקבלנים שמשווקים דרך חוק המע"מ לא לא להקפיץ את מחירי הדירות.הציבור אם יחכם יעקוב אחרי קבלנים שמפריזים במחירים ויפרסם אותם.יש לקחת בחשבון ביקוש אדיר לדירות בימים הראשונים של חוק המע"מ.
6 הערה 01/07/2014 12:42 העיקר שאוהד דנוס כועס על פישר שהגבילו את הפריים לשליש (ל"ת)
5 אלי 01/07/2014 12:36 המשק עלול להתמוטט ורק הנדל"ן מעניין , מוזר (ל"ת)
משכנתא 01/07/2014 12:49 הדיור החזיק את המשק העלוב הזה (ל"ת)
4 הנגזל 01/07/2014 12:34 לכן צריך להגן על הבנקים ולתת להם לשדוד את הציבור (ל"ת)
3 אבוזגלו 01/07/2014 12:32 ומה עם תרחיש קיצון חיובי ? רק שליליים ? (ל"ת)
יואב 01/07/2014 14:59 אפילו בנק ישראל לא יכול להמציא תרחיש כזה! (ל"ת)
2 פיחות 01/07/2014 12:30 נמל חדש רכבת לאילת וביי ביי מיתון (ל"ת)
1 יושב על הגדר 01/07/2014 12:29 מאוחר מידי - הסוסים כבר ברחו מהאורווה (ל"ת)
כללי
מדורים
שווקים
שירותים
טאבו ישיר
תמיד מעודכנים לאתר טוויטר לאתר פייסבוק RSS Mail Red mail
חפש
כל הזכויות שמורות לחברת ביזפורטל בע"מ מקבוצת קו מנחה © |תנאי שימוש | לאתר אקטיבטרייל
לחץ לביטול הצגת המידע המורחב על מדד/נייר בבר המדדים, לחיצה נוספת תשיב את המידע.