פישר מכריז מלחמה: המשקיעים בשוק הדירות יצטרכו להביא הון עצמי של 50%, מנגד - הקלות לרוכשי דירה ראשונה

פישר מיטיב עם הזוגות הצעירים? רוכשי דירה ראשונה יקבלו מימון של עד 75%. "הגידול בתיק האשראי טומן בחובו סיכונים למערכת הבנקאית"
סטנלי פישר
המפקח על הבנקים, דוד זקן, פרסם היום טיוטת הוראה בנושא הגבלת שיעור המימון (LTV) בהלוואות לדיור, אשר תחול על הלוואות שניתן להן אישור עקרוני מיום 1 בנובמבר 2012 ואילך. ההוראה החדשה הינה המשך לצעדים קודמים שננקטו על ידי הפיקוח על הבנקים בשוק האשראי לדיור.

ההוראה קובעת שתאגיד בנקאי לא יאשר הלוואה לדיור (משכנתה), בשיעור מימון גבוה מ- 70%, למעט הלוואה לדיור לצורך רכישת דירה ראשונה של לווה, לגביה יחול שיעור מימון מרבי של 75%. בנוסף קובעת ההוראה שתאגיד בנקאי לא יאשר הלוואה ללווה לצורך רכישת דירה להשקעה בשיעור מימון הגבוה מ-50%. לעניין זה, דירה להשקעה הינה בהתאם לדווח לרשויות המס (דירה שנייה), לרבות דירה הנרכשת על ידי תושב חוץ. ההוראה תיכנס לתוקף לאחר דיון בוועדה המייעצת לענייני בנקאות.

זקן: "גידול בנפח הפעילות של המשקיעים"
זקן טוען כי "בשנים האחרונות אנו עדים להתפתחויות שליליות בשוק הדיור ובשוק האשראי לדיור. טיוטת ההוראה הנוכחית פורסמה על רקע הגידול המשמעותי בשנים האחרונות ביתרת האשראי לדיור והעלייה במחירי הדירות בארץ. מגמות אחרונות בשוק הדיור מעידות על גידול במספר העסקאות, גידול ברמה החודשית של ביצועי המשכנתאות וגידול בנפח הפעילות של המשקיעים, בין היתר על רקע סביבת הריבית הנמוכה על המשכנתאות."

לפי , התפתחויות אלו משליכות על רמת הסיכון הגלומה בתיק האשראי הבנקאי: הגידול המואץ של תיק האשראי לדיור במאזני הבנקים עלול לטמון בחובו סיכונים ליציבות המערכת הבנקאית ובעיקר נוכח מתאם בין תיק האשראי לדיור ותיק האשראי לענף הבינוי והנדל"ן. אלו מהווים נכון ל- 30.6.2012 כ- 40% מסך סיכון האשראי המאזני.


"חלק גדול מהמשברים במדינות שונות החלו ממתן אשראי לדיור שלא שיקף את הסיכון"

בבנק ישראל מציינים כי חלק גדול מהמשברים הפיננסיים שהתרחשו במדינות שונות החלו ממתן אשראי לדיור בתנאים שלא שיקפו את הסיכונים המתפתחים בשוק זה. ההוראה החדשה נועדה לצמצם את ההשלכות המשמעותיות של התממשות משבר בשוק הנדל"ן באמצעות הקטנת הסיכון הגלום בתיק האשראי לדיור הבנקאי והפחתת הסיכון הגלום בלקיחת הלוואות לדיור בשיעור מימון גבוה.

ההוראה המדורגת משיתה, לפי בנק ישראל, כללים נוקשים יותר על משקיעים וכן מתחשבת באוכלוסיה שרוכשת דירה לראשונה.

שכר הדירה דווקא צפוי לרדת
בנק ישראל מפיג את החששות מפני עליית שכר הדירה בעקבות יציאתם של המשקיעים משוק הנדל"ן - בעקבות עדכון כלפי מעלה של מספר ההתחלות וגמר הבנייה, חטיבת המחקר צופה שעלייתו של סעיף הדיור במדד (שכר דירה) תתמתן מקצב שנתי של 3.5% בשנת 2012 ל-0% בשנת 2013, ובאמצע 2014 תגיע לשיעור שלילי של 1.5%, דבר שצפוי לתרום להתמתנות העלייה של רמת המחירים הכללית.


בשיחת ועידה שנערכה מייד לאחר פרסום התגובה, אמר זקן כי "ההצמדות וההגדרות יהיו בהתאם להגדרות מס הרכישה ויתבקש תצהיר חתום על ידי עו"ד שאכן מדובר בדירה ראשונה בעת קבלת משכנתא כפי שנהוג בהרבה מקרים."

זקן הסביר כי מסך הביצועים בחודשים ינואר עד אוגוסט, 13% היו של רוכשי דירות להשקעה ו-7.6% היו ב-LTV של מעל 50%. לדבריו, ההגבלה תחול על כל אישור עקרוני החל מה-1 בנובמבר 2012 ללא הגבלת זמן.

אטיאס: "המשקיעים הוציאו מהמשחק את הזוגות הצעירים"
אולם לא כולם סבורים שהגבלת בנק ישראל תוביל לשינוי בהיקף המשכנתאות. אלכס ז'בז'ינסקי, הכלכלן הראשי של דש, אומר בתגובה לצעדי בנק ישראל כי "על פי המחקר של בנק ישראל, רק כמחצית מהמשקיעים נזקקים בכלל ללקיחת משכנתא ולכן המגבלה שהטיל עליהם בנק ישראל עשויה לא להיות אפקטיבית. גם המגבלה של 75% על הרוכשים של דירה ראשונה לא כל כך מגבילה אותם. מרביתם לוקחים משכנתאות בשיעור מימון נמוך יותר. לכן הביקושים מצדם לא צפויים לרדת. בסה"כ, נראה שהצעדים האחרונים של בנק ישראל עלולים דווקא לזרז עליות המחירים בשוק הדיור".

שר הבינוי והשיכון, אריאל אטיאס, אמר בתגובה לצעדי בנק ישראל כי "זוהי מדיניות נכונה מצידו של נגיד בנק ישראל, שלראשונה הפרדה בין זוגות צעירים רוכשי דירה ראשונה לבין משקיעים דבר שתואם את מדיניות משרד הבינוי והשיכון לפיה כל המענקים והתמריצים ניתנים רק לזוגות צעירים ולא ניתנים למשקיעים. לראשונה יש מדיניות אחידה שמתאימה להחלטות הממשלה בדבר הפרדה בין זוגות צעירים ובין המשקיעים. חשוב לזכור כי המשקיעים היו אלה שרכשו דווקא את הדירות הקטנות הזמינות למגורים והוציאו מהמשחק אלפי משפחות שרצו לרכוש את דירתם הראשונה."

תגובות לכתבה(34):

התחבר לאתר

נותרו 55 תווים

נותרו 1000 תווים

הוסף תגובה

תגובתך התקבלה ותפורסם בכפוף למדיניות המערכת.
תודה.
לתגובה חדשה
תגובתך לא נשלחה בשל בעיית תקשורת, אנא נסה שנית.
חזור לתגובה
  • 27.
    למה 50% למה לא 75% אם המטרה לנדות האוכלוסיה
    פישר אתה עדין מידי 31/10/2012 09:34
    הגב לתגובה זו
    0 0
    שמריצה את הנדל"ן בארץ אז לעשות את זה כמו שצריך הניסיון של פישר למתן את הנדל"ן באיטיות לא עבד עד היום ולא יעבוד , מאחר שהוא לא מבין שהבנקים בדלת האחורית מוצאים פתרונות יצירתיים לאכוף את המגבלות . הם מאשרים משכנתאות גם לכאלה שאינם ברי יכולת החזר - פישר תתעורר
    סגור
  • 26.
    אז אני אגור שנה בדירה ואח"כ אשכיר אותה..
    חומי 30/10/2012 11:14
    הגב לתגובה זו
    0 0
    לא הבנתי, מה הבעיה ?
    סגור
  • 25.
    מר פישר - מדוע לממן לבעלי דירות?
    משקיף צפוני 29/10/2012 22:33
    הגב לתגובה זו
    1 1
    50% מימון לבעלי דירה,אינה מגבלה רצינית.בעלי נכס מניב ,יממנו את החזר המשכנתא משכר הדירה שיקבלו. מדוע לא יופסק מתן משכנתא לבעלי נכס?לפחות לתקופה מוגבלת,זה עשוי לקרר את השוק,מאחר ותהיה פחות תחרות על הדירות,דבר שיאלץ קבלנים להוריד מחירים.
    סגור
  • 24.
    רעיון מטומטם !
    שרה 29/10/2012 19:39
    הגב לתגובה זו
    5 4
    דירה זה לא מותרות ! לצעירים מספיק קשה עם מחירי הדירות הגבוהים. אז לא לאפשר משכנתא כדי שיהיה קשה יותר ?! איפה הוא רוצה שנישן ברחוב ? אם הוא רוצה לא לאפשר משכנתא גבוהה שייפנה לנו חדר בבית שלו, אני באה!
    סגור
  • ממש בגדי המלך החדשים
    רפול 29/10/2012 23:17
    הגב לתגובה זו
    3 2
    איך זה יתכן שמה שמבינה כל ילדה לא מצליחים להבין קברניטי הכלכלה
    סגור
  • אם לא הבנת,אל תגיבי
    משקיף צפוני 29/10/2012 22:24
    הגב לתגובה זו
    1 2
    הוא מאפשר לרוכשי דירה ראשונה עד 75% מימון.= הלוואת בנק. השאלה היא - האם יוכלו לעמוד בהחזרי המשכנתא.
    סגור
  • שרה, חבל שלא קראת את הכתבה..
    אופיר 29/10/2012 22:08
    הגב לתגובה זו
    2 2
    כי אם היית קוראת את הכתבה לעיל, היית מבינה שלזוגות צעירים המימון הבנקאי לצורך משכנתא הנו עד 75% כלומר - צריכים להביא הון עצמי של 25% בלבד... או יותר אם יש להם....
    סגור
  • 23.
    ממש חכם
    מושה 29/10/2012 19:30
    הגב לתגובה זו
    2 2
    הדבר יוסיף להאטה. פחות עבודה ליזמים. קבלנים. נגרים. מסגרים. חשמלאים איצלטורים. ועוד הרבה בעלי מקצוע שחיים מענף הבנייה.
    סגור
  • 22.
    פישר מחובר לבועה הוא לא יתן לה להתפוצף זו עבודה בעיניים
    כלכלת בחירות 29/10/2012 19:01
    הגב לתגובה זו
    3 1
    כלכלת בחירות מבית היוצר של הממשלה כאילו מחר כל זוג צעיר יקבל דירה אל תאמינו עובדים עליכם הממשחה מאמינה ורוצה בבועה אחרת הכל יקרוס פישר התבטא כך לא אחת
    סגור
  • 21.
    זה כלכלת בחירות אל תאמינו להם רוצים בכל משילות (ל"ת)
    א 29/10/2012 18:36
    הגב לתגובה זו
    0 0
    סגור
  • טען עוד
  • 20.
    איזה שינוי בכותרת...נכון יוסי אמר לך לשנות? (ל"ת)
    אילן קליקה 29/10/2012 18:23
    הגב לתגובה זו
    1 0
    סגור
  • 19.
    ממש מענין
    גיל 29/10/2012 18:13
    הגב לתגובה זו
    1 3
    באמת יש שפויים שהם חושבים להחזיר סכומי עתק כאלה של משכנתא משהוא פה מוזר ולא ריאלי אני מכיר זוג צעירים שחסכו מאה אלף שקל ובזמן הזה המחירים של הבתים שולשו והם הבינו שזה התפספס וחבל על הזמן והם היגרו עם הכסף הזה לאוסטורליה וחיים שם גם טוב וגם עם תיקוה להמשך טוב ובלי איומים על חייהם יום יום כפי שיש פה
    סגור
  • 18.
    מדובר בצעד דרמטי , משקיעים רבים יפלטו החוצה במהירות.
    פפפ 29/10/2012 18:10
    הגב לתגובה זו
    4 5
    הצעד הזה צפוי להוריד את מחירי הדירות בטווח המיידי עקב לחץ מכירות שיתחיל כתוצאה מהשלכות המגבלות , רבים ימהרו למכור עקב החשש מחוסר היכולת המימונית מצד משקיעים חדשים ואזרחי חוץ להיכנס לשוק, זה הוא צעד חשוב ביותר.
    סגור
  • נכון, עכשיו רק הממשלה האימפוטנטית צריכה להשלים במיסוי ו
    אריק 29/10/2012 18:42
    הגב לתגובה זו
    1 0
    ושיחרור קרקעות מבוקר
    סגור
  • 17.
    מאוחר מידיי(עכשיו ליליה!)וגם מעט מידיי
    קליפ 29/10/2012 18:02
    הגב לתגובה זו
    2 0
    (קמצן?)
    סגור
  • 16.
    טיפש זה היה צריך לעשות לפני שנתיים הייום רק מס אגרסיבי
    gg 29/10/2012 17:58
    הגב לתגובה זו
    4 3
    יכול לעצור את הבועה זה כמו כוסות רוח לממת הוא מנסה בכח לא לגוע בבנקים ולא בטייקונים ככה בדיוק התחיל מסלול הסאבפריים וזה כבר כאן
    סגור
  • 15.
    פישר הרסתה את הכלכלה למה להוריד ריבית??? עוד משקיעים
    כלכלן 29/10/2012 17:56
    הגב לתגובה זו
    4 0
    ירוצו לנדלן עכשיו אנשים קונים דירות במזומן להשקעה הם לא צריכים משכנתא אתה ממשיך לפגוע בצעירים וממשיך להוסיף דלק לנדלן השוק בת"א בראלי אדיר למה להוריד רבית???????? למה?? תעודד בנקים לתת פקדונות עם רבית גבוהה ואז משקיעים יעזבו את הנדלן סוף סוף
    סגור
  • 14.
    המסקנה היחידה לא לקנות דירה זה ירד עוד (ל"ת)
    א 29/10/2012 17:54
    הגב לתגובה זו
    2 3
    סגור
  • 13.
    שוב דופקים את הצעירים הם יודעים שכל מה שיקנו רק ירד!
    א 29/10/2012 17:53
    הגב לתגובה זו
    4 0
    אם המטרה שלהם זה להוזיל את הדירות אז מי המטומטם שיקנה בידיעה שזה ירד עוד? חחחחחחחחחחחחחחחחח
    סגור
  • 12.
    מה שיקרה זה שהמשקיעים יקנו דירות זבל זולות .
    א 29/10/2012 17:52
    הגב לתגובה זו
    4 0
    הצעירים לא יצליחו לקנות וגם אם יקנו הם יקחו הרבה כסף משכנתא וישתעבדו לכל החיים על דירה מעפנה!
    סגור
  • 11.
    הוא מסבך את הזוגות הצעירים במשכנתא גבוהה
    א 29/10/2012 17:50
    הגב לתגובה זו
    5 3
    שיוריד את מחירי הדירות לזה הוא לא מסוגל וגם לא רוצה
    סגור
  • 10.
    מצד אחד צפי להורדת הריבית,
    כותב 29/10/2012 17:08
    הגב לתגובה זו
    2 0
    צד שני הברחת המשק מסיכון,אחד ועוד ....צפי למשבר גלובלי שיגיע לכאן.
    סגור
  • 9.
    עשיתם סיבוב יפה של מיסי נדלן על הצעירים . (ל"ת)
    בא 29/10/2012 17:02
    הגב לתגובה זו
    1 0
    סגור
  • 8.
    מה הסיפור של זוגות צעירים?
    גל 29/10/2012 16:12
    הגב לתגובה זו
    18 0
    ההגדרה צריכה להיות רוכשי דירה ראשונה. יאללה - לתקן ומהר אתהמונח הקלוקל הזה.
    סגור
  • 7.
    אם היו באמת רוצים, היו מטילים מס. אבל דואגים ל "יציבות
    החתול שומר על השמנת 29/10/2012 16:11
    הגב לתגובה זו
    5 1
    אם היו באמת רוצים, היו מטילים מס. אבל דואגים ל "יציבות הבנקים". האין זה ברור מה באמת הם רוצים?
    סגור
  • בנק ישראל לא יכול להטיל מסים -
    אלי 29/10/2012 16:40
    הגב לתגובה זו
    5 0
    לך תלמד קצת מי אחראי על מדיניות מונטרית ומי אחראי פיסקלית. פישר עושה מה שהוא יכול... וגם ביב עושה מה שהוא יכול על מנת לדפוק את החלשים...
    סגור
  • בנוסף, המס יגולגל לשוכר
    עמית 30/10/2012 09:14
    הגב לתגובה זו
    1 0
    הבורות כאן חוגגת.
    סגור
  • 6.
    זה רק מראה איזה ממשלה יש לנו למה דוקא עכשיו?
    אנונימי 29/10/2012 16:05
    הגב לתגובה זו
    3 0
    עבדו על העם כל מי שלקח משכנתא ב3 שנים אחרונות בסכומים אדירים ישאר עבד כל חייו וגם הדירה לא שייכת לו אלא לבנק!
    סגור
  • 5.
    מה זה? עכשיו הם נזכרים ? כלכלת בחירות (ל"ת)
    אנונימי 29/10/2012 16:04
    הגב לתגובה זו
    1 1
    סגור
  • 4.
    דירות להשקעה איך זה יפגע בהם?
    אנונימי 29/10/2012 16:03
    הגב לתגובה זו
    7 1
    המשקיעים קונים דירות יקרות? קונים זבל ומשכירים ביוקר
    סגור
  • 3.
    זה לא מספיק- יש להגביל לחלוטין משכנתא על דירה שניה (ל"ת)
    אחד 29/10/2012 16:03
    הגב לתגובה זו
    2 4
    סגור
  • 2.
    מעולה
    משקיע ממוצע 29/10/2012 16:02
    הגב לתגובה זו
    4 3
    דירות שהמחיר שלהם היה סתם מנופח מ 1.5 עד ל 2 מליון ש"ח ירדו ל1.5 מליון וכך יתאפשר לזוג צעיר לקנות דירה גדולה המתאימה למחיר הזה. בשלב השני ירדו המחירים של 1-1.5 מליון לרמת המליון וכך הלאה תיעשה התאמה כפי מטה.
    סגור
  • 1.
    מה ההגדרה של זוגות צעירים? (ל"ת)
    זוג לא צעיר בלי דירה 29/10/2012 15:54
    הגב לתגובה זו
    6 0
    סגור
  • פתרון פשוט מס 25אחוז על דירה שניה כמו בבורסה (ל"ת)
    כספי 29/10/2012 17:11
    הגב לתגובה זו
    5 1
    סגור