אפריקה עם הפנים למשקיעים: מקפיצה הריבית המוצעת לאג"ח החדשה ל-6.8%

אפריקה שיפרה את שיעור הריבית שהיא מציעה למחזיקי האג"ח של החברה ב-0.35% במטרה לגרום להם להענות להצעת רכש החליפין במסגרתה תחליף את סדרה כ"ו בסדרה כ"ז
לב לבייב, צילום: בוצ'צ'ו
חברת אפריקה +3.41% אפריקה 21.2 +3.41% אפריקה בסיס:20.5 פתיחה:20.5 גבוה:23 נמוך:19.4 תמורה:1,220,408 לעמוד ציטוט חדשות גרפים פרופיל חברה המלצות כתבות נוספות בנושא: ישראל הולכת לקראת המשקיעים. היום (ד') הודיעה החברה כי היא מגדילה את שיעור הריבית שישאו אגרות החוב (סדרה כ"ז) שיונפקו במסגרת הצעת החליפין לסדרה כ"ו. מדובר בשיפור הריבית על סדרת האג"ח הצמודה למדד ב-0.35% מ-6.45% ל-6.8%.

אפריקה שבשליטת לבייב (47.3%) פירסמה לפני כשבוע (ב-18 בדצמבר) הצעת מדף במסגרתו היא פונה למחזיקי האג"ח מסידרה כ"ו לרכוש מהם עד 2.637 מיליארד שקל ע"נ מהאג"ח המהוות כ-75% מסך האג"ח שבמחזור בסדרה כ"ו וזאת עד ל-1 בינואר 2013.

מאז הסדר החוב הכולל שביצעה החברה מול מחזיקי האג"ח במאי 2010, אז בוטלו 13 סדרות של של אפריקה ובמקומן הונפקו שתי סדרות, סדרה כ"ה שנפרעה במלואה וכ"ו שהיקפה הכולל הוא 3.5 מיליארד שקל והיא אמורה להיפרע ב-13 תשלומים בין חודש מאי 2013 ועד שנת 2025 עם ריביות ששיעורן הולך ועולה ונע בין 6% ל-10.75% בשנת 2025. 75% מסידרה זו מעוניין לבייב להחליף עתה בסדרה חדשה, סדרה כ"ז.

במסגרת הצעה זו מבקש לבייב לפדות 18% מהקרן כבר ב-22 בינואר 2013 בהיקף של כ-513 מיליון שקל (בהנחה שתהיה היענות מלאה להצעת הרכש חליפין של החברה). אך את יתרת הקרן צפויה החברה לפדות שוב רק החל מחודש מאי בשנת 2016 ועד למאי 2025, אז יסתיימו מועדי הפדיון של שתי הסדרות.

הפדיון המיידי שמתכוונת לבצע אפריקה לסכום משמעותי מסך ההתחייבויות למחזיקי האג"ח צפוי לקצר את המח"מ של של סדרה כ"ז ביחס למח"מ הקיים בסדרה כ"ו.

על פי החליפין שפירסמה החברה ב-18 בדצמבר, היא צפויה לפרוע את סידרה כ"ז עד שנת 2025 ומציעה למחזיקי האג"ח סך של 1.08132 שקל ע"נ של אג"ח כ"ז בעבור כל 1 שקל ערך נקוב של סדרה כ"ו.

אחת הסיבות לירידות היה הכללתה של הערה ולפיה "אין ודאות כי בעל השליטה יבצע את ההשקעות ההוניות ו/או יבחר לבצען במסגרת ", הערה שלא הופיעה בהצעת הרכש הקודמת שפירסמה החברה בחודש יוני (ולא זכתה להענות). משמעות הערה היא כי ההתחייבויות של לבייב במסגרת הסדר החוב שנחתם ב-2010 שהיתה להזרים 750 מיליון שקל לקופת החברה, מהם נותרה לו יתרה של כ-260 מיליון שקל לתשלום במהלך השנה וחצי הקרובות - עלולות שלא להתבצע.

מאז הפירסום של הצעת המדף להחלפת האג"ח נפל מחירה של אג"ח כ"ו בבורסה והתשואה עליה קפצה בימים האחרונים מרמה של כ-13% לכ-14.5%. מחיר המניה נפל בשיעור חד של כ-18%, אך היום נרשמת התאוששות קלה של כ-1.5%.
תגובות לכתבה(10):

התחבר לאתר

נותרו 55 תווים

נותרו 1000 תווים

הוסף תגובה

תגובתך התקבלה ותפורסם בכפוף למדיניות המערכת.
תודה.
לתגובה חדשה
תגובתך לא נשלחה בשל בעיית תקשורת, אנא נסה שנית.
חזור לתגובה
  • 8.
    דעות בעד ונגד
    dw 27/12/2012 10:25
    הגב לתגובה זו
    0 0
    בפורום בורסה ושוק ההון בתפוז עלה דיון בעד או נגד המעבר. אשמח לשמוע דעות לכאן ולכאן.
    סגור
  • 7.
    אפריקה בסוף השנה ב900
    מיקי 26/12/2012 15:09
    הגב לתגובה זו
    3 1
    להלן הסיבות: 1. הצעת האגח תענה ,ף שיפור מדהים באפי פיתוח בחוב -הקנה של 51 מיליון שח רווחי הון גדלים מכירה והשבחת נכסים שיפור ברוסיה ובאירופה , לבייב חזר לענינים בגדול
    סגור
  • ואם ההצעה לא תענה (ל"ת)
    סקפטי 26/12/2012 16:02
    הגב לתגובה זו
    0 1
    סגור
  • 6.
    רצתי לתפוס מקום
    co007 26/12/2012 14:52
    הגב לתגובה זו
    2 0
    איך קראתי את הידיעה, עזבתי הכול . בקושי הצלחתי לתפוס מקום בתור האין סופי של אנשים הנאבקים על הזכות לרכוש את איגרות החוב של מר' לבייב........
    סגור
  • 5.
    מניה עם האופציה הגבוהה ביותר לרווח
    ציון 26/12/2012 14:29
    הגב לתגובה זו
    8 1
    לשנים הבאות . עם עובדות לא מתווכחים רק משלימים
    סגור
  • 4.
    אני עוד כאן
    המהמר 26/12/2012 14:12
    הגב לתגובה זו
    8 1
    טוב מאז שקניתי את אפריקה בשער 2000 וחיזקתי בשער 1400 ההפסדים גדולים מאד סה"כ השקעה 850 אלף כרגע מופסד יותר מחצי היייי זה כואב כואב מאד וכל שנה אני שומע השנה היא תטוס עד סוף חודש ... היא ב 5000 ,חלס יש בעיה רצינית בחברה ואני מקווה שהיה לי את הכוח לצלוח את המשבר הבא ,כמובן שהסכמה של בעלי האג"ח תתרום באופן מהותי להתרוממות החברה .
    סגור
  • בגלל אנשים כמוך זה השורט הכי מסוכן בבורסה
    אזרח ישראלי 26/12/2012 14:50
    הגב לתגובה זו
    2 2
    המהמרים לא ימכרו גם ב20
    סגור
  • 3.
    זה פיתוי מסוכן שסופו תספורת (ל"ת)
    אנונימי 26/12/2012 13:54
    הגב לתגובה זו
    0 6
    סגור
  • 2.
    מה איכפת להם להקפיץ, בין כך יעשו תספורת בסוף... (ל"ת)
    ירושלמי 26/12/2012 13:38
    הגב לתגובה זו
    1 4
    סגור
  • 1.
    אפריקה - מניית 2013 !!!
    לורנס 26/12/2012 13:32
    הגב לתגובה זו
    15 0
    ניפגש סוף שנה.
    סגור