ביצע לאחרונה רכישת אג"ח ומניות ב-240 מיליון שקלים; איפה? צפו בטבלה

ב-6 בדצמבר הצהיר דנקנר על תוכנית רכישה חוזרת של אג"חים ב-IDB ב-920 מיליון ש', מה קרה מאז? Bizportal מסכם את הרכישות והשינוי בתשואות
נוחי דנקנר
לפני כחודש נקטה קבוצת IDB בצעד שמעט הפתיע את המשקיעים - חברת הבנות החלו לאמץ תוכנית אגרסיבית לרכישה עצמית של אג"ח בהיקף כולל של עד 920 מיליון שקל. עד אותו הרגע נדמה היה שהקונצרן הגדול בישראל היה בעמדת מגננה, אך בעל השליטה נוחי דנקנר החליט לשנות זאת ולאותת לשוק כי מצבה של הקבוצה איתן.

היה מי שאמר אז כי התוכניות שאומצו בדירקטוריונים לרכישה עצמית של אג"ח יישארו על הנייר - אמרו וטעו. מבדיקת Bizportal עולה כי מאז ועד היום רכשו החברות בקבוצה אג"ח בהיקף של כ-58 מיליון שקל. בסביבתו של דנקנר מסבירים כי החברות היו רוצות לרכוש עוד אג"חים אך לעתים ישנן מגבלות ואילוצים המונעים מהן לעשות כן, כגון מידע פנים.

למרות הבעת האמון ברכישה עצמית של אג"ח, ההפתעה דווקא מגיעה מהכיוון של האקוויטי. הקבוצה לא רק הקטינה את החוב שלה בחברות הבנות, אלא גם ניצלה את התנודתיות בשוק כדי להגדיל החזקות - והרבה.

בתקופה האחרונה רכשו החברות בקבוצת IDB מניות של החברה בהיקף של כ-185 מיליון שקל. עיקר רכישות האקוויטי בוצעו דווקא בחברת {כור} בהיקף של 143 מיליון שקל אשר נפלטה לאחרונה מהמדדים בעקבות החזקות ציבור הנמוכות מהנדרש (13.18% לא כולל גופים מוסדיים מקבוצת IDB).



* רכישות שבוצעו בחודשיים האחרונים

לצד הרכישות העצמיות הודיעה הקבוצה על מספר מהלכים עסקיים כדי לשפר עוד יותר את רמת הנזילות, כאשר המהלך המרכזי הוא הרצון למכור את גרעין השליטה באחת מפרות המזומנים הגדולות של הקבוצה - חברת {כלל תעשיות}.

המו"מ שהתנהל מול משפחת לבנת לא הצליח להניב הסכם בשל מחלוקת בין הצדדים, אך הקבוצה הצליחה לגרום לקרן ויולה להביע התעניינות בחברת ההחזקות הפועלת בתחומי התעשייה, בעסקה שבמידה ותתממש תזרים לקופתה של אידיבי פיתוח כ-1.5 מיליארד שקל.

הברומטר המשקף יותר מכל את השיפור בתפיסת השוק את איתנותה הפיננסית של הקבוצה נמצא בתשואת האג"ח של חברת {אידיבי אחזקות} מסדרה ד'. האג"ח אשר נסחר בשלהי דצמבר בתשואה לפידיון של 19% שינה בחודש שחלף כיוון וכעת הוא נסחר ברמה של פחות מ-15%. אמנם עדיין מדובר בתשואה הנחשבת לאג"ח זבל אשר תקשה על הקבוצה למחזר חוב, אבל הסכם מחייב למכירת השליטה בכת"ש עשויה לשפר עוד יותר את מצבם של מחזיקי האג"ח.

אחד האתגרים הגדולים של דנקנר בשנה הקרובה יהיה להמשיך ולעשות סדר בקבוצה שהונה נפגע משמעותית במהלך השנה החולפת, בצל ההרעה במצב בשווקים ששחקה את ערך ההשקעה במניות קרדיט סוויס. ב-IDB כבר הודיעו בעבר כי הם שוקלים לבצע מיזוג בין אידיבי אחזקות לאידיבי פיתוח וגם מיזוג בין דיסקונט השקעות -2.76% דיסקונט השק 1,340 -2.76% דיסקונט השקעות בסיס:1,378 פתיחה:1,368 גבוה:1,368 נמוך:1,337 תמורה:1,767,951 לעמוד ציטוט חדשות גרפים פרופיל חברה המלצות כתבות נוספות בנושא: לבין {כור}. בהתבסס על רמת הנזילות הגבוהה הקיימת בכור לא נופתע לראות הצעת רכש עצמית למניות כור - דבר אשר יוכל לייצר את השלב הראשון במיזוג בין דסק"ש לבין כור.
תגובות לכתבה(20):

התחבר לאתר

נותרו 55 תווים

נותרו 1000 תווים

הוסף תגובה

תגובתך התקבלה ותפורסם בכפוף למדיניות המערכת.
תודה.
לתגובה חדשה
תגובתך לא נשלחה בשל בעיית תקשורת, אנא נסה שנית.
חזור לתגובה
  • 18.
    לא לתת לדנקנר לשדוד את המלווים אג" ח יש לשלם (ל"ת)
    לימון סחוט 08/01/2012 21:38
    הגב לתגובה זו
    0 0
    סגור
  • 17.
    עם כל הכבוד להשקעות של נוחי
    מודאג 08/01/2012 18:30
    הגב לתגובה זו
    0 0
    אני מקווה שזה לא נעשה מהכסף של המשקיעים
    סגור
  • 17 מאיזה כסף אתה חושב שזה נעשה?
    ענת 08/01/2012 21:50
    הגב לתגובה זו
    0 0
    רמז- מהכסף שלא כואב להפסיד. נוחי מבשל עוד תבשיל נוסח זה שבגיש באחרונה לבעלי אג" ח מעריב. בעלי מניות כור- ראו הוזהרתם.
    סגור
  • 16.
    רכישות שכאלה מצביעות על הכנה להסדר
    דס 08/01/2012 18:21
    הגב לתגובה זו
    0 0
    רוכש הרבה מניות וכמעט כלום אג" ח. ימיר חוב במניות.... רכישת אגח בהיקף כזה זה לעג לרש.
    סגור
  • 15.
    לכל הטוקבקיסטים המתלהמים
    נוחי דנקנר 08/01/2012 16:34
    הגב לתגובה זו
    0 0
    תמשיכו לילל ולהשמיץ נוחי דנקנר יעשה את הרווחים שלו כרגיל
    סגור
  • 14.
    נוחי מה הגורל של האגחים של מכתשים אגן בסך 980
    דרומי 08/01/2012 16:07
    הגב לתגובה זו
    0 0
    מיליון דולר שהאחרונות לפידיון בשנה 2030 אם תשלם אותם,או חדלות פידיון. איני בטוח שכור יישלם.
    סגור
  • 13.
    מי שאוכל יותר מדי הלואות נשאר רעב
    פו הדוב 08/01/2012 14:56
    הגב לתגובה זו
    0 0
    מעשה בפו הדוב שנכנס דרך פתח צר לגן שופע. אכל ואכל, השמין בלי עין רעה. כאשר רצה לצאת לא יכול היה בגלל מימדיו הגדולים. צם המסכן והוריד במשקל עד שחזר לממימדיו הראשונים. ואז יצא כמו שנכנס. זה מה שצפוי לידידנו נוחי.
    סגור
  • משלי קרילוב (ל"ת)
    השועל והכרם 08/01/2012 15:30
    הגב לתגובה זו
    0 0
    סגור
  • 12.
    תרגיל עוקץ מתקרב
    זהירות 08/01/2012 13:44
    הגב לתגובה זו
    0 0
    ימכר אותםכ בזול לברוח מכל המניות שלו
    סגור
  • 11.
    מסתערים על החברה לישראל (ל"ת)
    עמי 08/01/2012 13:06
    הגב לתגובה זו
    0 0
    סגור
  • 10.
    רכישה עצמית איפה שמתאים לו
    ארגון נפגעי נוחי 08/01/2012 13:00
    הגב לתגובה זו
    0 0
    כרגיל ידפוק את בעלי המניות הנאמנים
    סגור
  • 9.
    מקווה שיעמוד בתשלומי האג" ח
    אמיר 08/01/2012 12:30
    הגב לתגובה זו
    0 0
    הדיריקטוריון שמאשר לרכוש מניות בהיקף כזה כאשר האג" ח שלהם נסחר בתשואות דו סיפרטייות מאוד אמיץ
    סגור
  • 8.
    גם מודיעין הוא יקנה והמןן
    אלון 08/01/2012 12:20
    הגב לתגובה זו
    0 0
    לפי ההמלצות העדכניות נוחי לא יפספס את מודיעין
    סגור
  • 7.
    לפי המאזנים והנתונים הפיננסים עד רבעון 3 של
    נילי 08/01/2012 12:15
    הגב לתגובה זו
    0 0
    2011, מסתבר שלא כדאי בכלל להשקיע בכור ! ייתכן שחלו שינויים מאז ,כי לפי הטבלה השקיע נוחי סטייק גדול בכור. רק חבל שהמשקיעים הקטנים הם תמיד האחרונים שיודעים על התפתחויות רציניות בחברות . נא תגובתכם.
    סגור
  • 6.
    אולי נתייעץ עם הרב פינטו ? או עם הבת שלו ?
    ניב 08/01/2012 12:12
    הגב לתגובה זו
    0 0
    עוד פעם הוכחה שעם כל הרבנים והחכמים ולוחשים למינהם כשהשווקים זזים צריך להיזהר
    סגור
  • 5.
    איפה חברות הדירוג?
    אחד 08/01/2012 12:08
    הגב לתגובה זו
    0 0
    שוב ישנות על האף? השוק כבר הוריד דרוג לקבוצה. היא אינה עומדת בהתניות פיננסיות לבנקים. השוק מתמחר הורדת דירוג נוספת שתחייב את המוסדיים להקטין אחזקות דרמטית. אז איפה חברות הדרוג?
    סגור
  • 4.
    57 מליון באג" ח , זה הרבה? זה רציני? (ל"ת)
    לא ממש יודע 08/01/2012 12:04
    הגב לתגובה זו
    0 0
    סגור
  • 3.
    האם רכישות אלו בזמן ניהול מו" מ למכירת כת" ש
    לא ממש יודע 08/01/2012 12:03
    הגב לתגובה זו
    0 0
    האם רכישות אלו ממש בזמן ניהול מו" מ למכירת כלל תעשיות, או כלל פיננסים אינן בגדר רכישות תחת " מידע פנים" ?
    סגור
  • 2.
    לפי המחזורים והעוצמה, נראה לי שגם זיסר רוכש
    אלביט הדמיה אג" חים 08/01/2012 11:53
    הגב לתגובה זו
    0 0
    בימים האחרונים היו מחזורים של עשרות מיליונים בכל הסדרות, והמוזר הוא, שדווקא הסידרה האטרקטיבית ביותר - זו הקצרה עם התשואה הגבוהה ביותר, כמעט ולא התרוממה.. זה כנראה בגלל שהמחיר שלה באזור ה-80, מה שלא ייצר רווחי הון כמו האג" חים הנסחרות באזורי ה-50-60....
    סגור
  • 1.
    לגבי האגח?
    פדל 08/01/2012 11:49
    הגב לתגובה זו
    0 0
    אינן שוות,ולראיה נוחי רכש רק מניות.
    סגור